Etiqueta: MERCADO

Introducción a las opciones 13

Estimados lectores de Enbolsa.net, en esta ocasión seguimos con nuestro análisis de opciones, en concreto con la transformación de una estrategia en otra ante cambios en las expectativas.

 

En el artículo anterior, hablamos de la evolución de compra y/o venta de acciones sintéticas a otras estrategias. Puede visualizarlo en el siguiente enlace:

Introducción a las opciones financieras 12

Si imaginamos que nos posicionamos construyendo un túnel alcista o bajista y cambian nuestras expectativas ¿qué debemos hacer? A continuación puede verlo

 

Tunel Alcista

 

Expectativas: alcistas en precio, cubriéndose de un posible descenso leve. Indeciso en volatilidad.

Construcción: si el subyacente cotiza a un precio A, compro 1 call con strike B y vendo 1 put con strike C, siendo C<A<B. Combinando precios de ejercicio diferentes se puede conseguir una estrategia de financiación cero.

Beneficio: los beneficios por encima del strike B son ilimitados. Si el precio se mantiene entre B y C el beneficio o pérdida será la prima neta.

Pérdida: ilimitada por debajo del strike C.

Paso del tiempo: no afecta a esta posición.

 

Tunel bajista

Expectativas: se prevé un descenso del precio del subyacente, aunque también es probable que precio aumente.

Construcción: si el subyacente cotiza a un precio A, vendemos una call con strike B y compramos una put con strike C, siendo C<A<B. Combinando precios de ejercicio diferente se puede conseguir una estrategia de financiación cero.

Beneficio: por debajo de C son ilimitados. Si el precio se mantiene entre C y B el beneficio o la pérdida será la prima neta.

Pérdidas: ilimitadas si el precio crece por encima del strike B.

Paso del tiempo: ni el paso del tiempo ni la volatilidad afectan a esta posición.

Hasta la semana próxima¡¡¡

Informe bursátil semanal por EnBolsa.net 17/08/2014

Que mejor forma para empezar una semana de trading que repasando que ocurre en el mercado, para tomar la mejor decisión es necesario saber que está pasando y sobre todo que mensajes nos está lanzando el mercado.

Viendo los flujos de capitales, estudiando las fuerzas del mercado y analizando los momentos operativos, encontrar una oportunidad no debe de resultarnos tan complicado, puesto que al menos sabremos a donde mirar.

¿Quiere invertir a ciegas o prefiere saber que nos dice el mercado?, descargue nuestro informe gratis.

descargar1

Europa prepara un nuevo impulso, estaremos atentos.

El mercado Europeo lleva varias semanas inmerso en un proceso correctivo, a día de hoy solo podemos decir eso, que estamos en una corrección y por tanto la estructura alcista sigue intacta.

Si la estructura alcista sigue intacta tenemos que pensar que un nuevo impulso está por llegar, pero ¿cuándo podremos entrar en ese nuevo impulso?.

SUBIR62

En este gráfico podemos ver una posible estructura de Elliot, pero lo realmente importante es que a través de la proporcionalidad de los movimientos podemos establecer cuál será el objetivo técnico del posible impulso.

Si tomamos como referencia al movimiento I y realizamos una proyección, encontramos en el 100% extensivo el primer objetivo, pero resulta que si cogemos el movimiento 1 el 161% coincide con el nivel anterior y si a eso le sumamos los procesos de canalización obtenemos una zona de control importante en los 363 para finales de Octubre. Este será el objetivo del movimiento III, así que ¿porque no aprovechar el último impulso?

Para que la estructura anteriormente descrita no quede invalidada el mercado debe comenzar a subir en poco tiempo puesto que la semana pasada ya tocamos un nivel crítico.

SUBIR63

SI nos acercamos un poco, ya vemos los detalles que marcarán el camino, fíjese en los recortes ii y iv puesto que en teoría estamos en una corrección iv, en anteriores ocasiones el indicador r Williams que aparece arriba entra en sobreventa, el macd está por debajo de cero al igual que el indicador flujo de capitales, el pasado viernes ya teníamos esta secuencia en el precio por lo que ya está preparado para comenzar un nuevo impulso, lo único que nos falta es la confirmación.

Para detectar el inicio solo tenemos que esperar a que el indicador flujo de capitales supere al alza su directriz bajista tal y como hizo anteriormente. Y esa será nuestro punto de entrada.

El mercado ya está preparado y tú ¿lo estás?

Por cierto, como anécdota el proceso correctivo ya ha llegado al retroceso del 38% de Fibonacci.

SUBIR64

Informe bursátil semanal de EnBolsa.net 22/06/2014

Semana clave para los mercados y es que la situación técnica de algunos índices es delicada y tienen que decidir qué hacer.

También vemos pequeños detalles en los flujos de capitales y tendremos que estar muy pendientes.

Para conocer esta situación así como la situación en los mercados atendiendo a los flujos de capitales, fortalezas y momentos operativos ya tenéis disponible nuestro informe bursátil semanal, donde también encontrareis alguna de nuestras ideas de trading para la semana como la evolución de nuestras carteras de medio plazo.

Descárguelo gratis y si realmente le gusta no olvide hacer un tweet o compartirlo en Facebook, contribuyendo así a la difusión del mismo.

descargar1

Acciones EEUU en Seguimiento. Preparando posible entrada

En el día de hoy les envío una lista de acciones americanas que estamos siguiendo de cerca desde Enbolsa.

Como ya saben nosotros buscamos acciones que pertenezcan a los mejores sectores dentro de las industrias más favorecidas por el ciclo económico y por los flujos de capital.

Además nosotros no compramos acciones que están en fase impulsiva , buscamos correcciones en las tendencias alcistas y una vez que esto ocurre esperamos nuestra señal de entrada por el método MACD ENB o por cualquier otra de las distintas técnicas de entrada de las Enbolsa dispone.

El estudio de los flujos de capital y estudio de las señales de fuerza y debilidad  unido con la comprensión del reloj del ciclo económico serán esenciales a la hora de discernir hacia donde fluye el dinero en cada momento de mercado. Dentro de unas semanas podrán aprender todos estos conceptos y técnicas en el seminario online que realizaremos, pincha aquí para informarte

Estas son las acciones que estamos siguiendo en este momento. En la tabla abajo adjunta podemos distinguir las acciones con su ticker y fecha de la señal seguimiento activada, podemos ver la fuerza relativa que presenta cada acción en el día en concreto en el que se esta estudiando, también pueden ver la industria a la que pertenece la acción así como su sector y las fuerza o debilidades relativas de ambos.

En los últimos columnas pueden ver el tipo de señal que se esta produciendo y la calidad de esta señal si es normal , plus o gold y por ultimo aparece donde fijar el stop loss de la operación y una zona de objetivo orientativo según el precio de entrada que se baraja en este momento.

ee1

Estas son las acciones que están dando señales o preparando estas señales y que pertenecen a los mejores sectores de la economía norteamericana.

AIR PRODUCTS AND CHEMICALS

TICKER APD

INDUSTRIA de Materiales Básicos.

SECTOR de Commodity Chemicals

ee2

LOCKHEED MARTÍN CORP.

TICKER LMT

INDUSTRIA de Productos Industriales.

SECTOR de Defensa.

lockd martin 3

NORTHROP GRUMMAN CORP

TICKERS NOC

INDUSTRIA de Productos Industriales.

SECTOR de Defensa.

ee4

De las acciones que aparecen en la tabla que hemos expuesto anteriormente las tres mejores acciones que pensamos podrían ser más productivas para nuestros interés alcistas serían estas tres.

El sector de DEFENSA Americano es uno de los mejores sectores en los que se puede invertir en este momento.

Las acciones que pertenecen a industrias como los bienes de consumo y los servicios de consumo no deberían ser seleccionadas por la debilidad que muestran están industrias y por el momento del ciclo económico en el que se encuentra la economía americana, ya que en las fases de expansión las mejores industrias para invertir son las industriales, materiales básicos y la tecnológicas.

Un saludo.

Amplitud de Mercado en IBEX

En el día de hoy realizaremos un análisis del MERCADO ESPAÑOL de acciones basándonos en las señales de amplitud de mercado que nuestro índice nacional nos presenta.

Sabemos que cuando una señal de compra es buena tiene que ser ratificada por distintos estudios de mercado.

Por ello en la mayoría de los casos las señales deberían ser ratificadas por estudios de Flujo de capitales, Análisis técnico, Amplitud de mercado, Estudios de Sentimiento y Pautas correctivas (Elliot), ya que uniendo estas cinco formas de ver el mercado en un mismo punto tendríamos una señal perfecta.

Los indicadores de amplitud están muy relacionados con la Linea Avance Descenso o LÍNEA AD  y por lo tanto nos muestran la salud real  que exista en cada momento en mercado de valores.

Los gráficos de amplitud de Mercado pueden ser estudiados en nuestra sección de amplitud de EnBolsa Premium.

Por lo tanto si quiero saber el nivel de Salud de un determinado mercado, tendré que analizar la salud de las acciones que lo componen atendiendo al número de acciones que suben y al número de acciones que bajan , al volumen empleado en la subida o el volumen empleado en la bajada.

En el día hoy analizaremos dos indicadores de amplitud de mercado.

El McClellan Oscillator del IGBM ( índice general de la bolsa de Madrid).

El % de acciones se encuentran por encima de la MM50 sesiones y el % de acciones que se encuentran por encima de la MM 21 sesiones.

En primer lugar analizaremos las señales de mínimos y divergencias en el McClellan.

El McClellan Oscillator del IGBM 

mercad1

Este indicador lo hemos analizado en numerosas ocasiones y además está disponible en formato PDF, en video explicativos y en tiempo real en la zona premium de enbolsa.net

Os voy a mostrar dos tipos de señales que se producen en este indicador de amplitud e mercado.

Por un lado tenemos las señales que se producen cuando el indicador llega a la zona de mínimos o zona de lectura extrema, que es la línea azul horizontal discontinua que aparece en el gráfico y por otro lado tendremos la señal de divergencia alcista que se produce después de que el indicador haya marcado lecturas mínimas extremas.

En el gráfico he apuntado y señalado los dos tipos de señales, en azul las señales divergentes del McClellan Oscillator y en rojo las señales extremas de mínimos individuales.

Evidentemente las señales divergentes son las que consideramos como las señales de nivel 1 o máxima importancia y las señales de lecturas de mínimos sin posterior divergencia las calificamos como entradas de nivel 2, que son igualmente operativas pero que llevan implícitas un mayor riesgo ya que las señales de nivel 2 son la antesala de una señal de nivel 1, aunque existen indicados para saber si un nivel 2 pasara a nivel 1 o no.

De momento y según este potente indicador de amplitud de mercado, nos encontramos con una señal alcista de nivel 2 que todavía no ha sido confirmada al alza, por lo tanto podríamos estar todavía en la antesala de una señal de divergencia. La superación de los máximos del jueves pasado a precio de cierre confirmarían la señal alcista.

Aquí les dejo otro gráfico del IGBM con otras señales según este indicador para que las comprueben y consulten.

mercad2

El otro indicador de amplitud que vamos a balizar en el día de hoy en el mercado español es:

El % de acciones alcistas mayores a la MEDIA de 50 y la MEDIA de 21 sesiones.

Este es un indicador que mide la salud del mercado en el corto y muy corto plazo de tiempo ya que utiliza dos medias de bajó recorrido para observar si el sentimiento alcista a disminuido o aumentado considerablemente con las reacciones y correcciones del mercado.

Al igual que ocurre con otros muchos indicadores de sentimiento y amplitud, este indicador puede ser consultado en tiempo real  y estudiado en PDF formativos en la zona premium de enbolsa.net

mercad3

En la parte alta del gráfico y color rosa ,tenemos el % de acciones españolas que están actualmente por encima de su media de 21 sesiones o media de muy corto plazo.

En la parte baja del gráfico y color rojo, tenemos el % de acciones españolas que están actualmente por encima de su media de 50 sesiones o media de corto plazo.

La señal óptima en los procesos correctivos se produce cuando el % de acciones por encima de la MM21 cae por debajo del nivel del 25% mientras que el % de acciones por debajo de la MM50 sesiones se introduce por debajo de la zona del 30%. Ambas zonas están marcadas en los indicadores con líneas horizontal discontinúas en color rojo.

Podemos ver estas señales óptimas en los meses de noviembre, abril ,junio y diciembre del año pasado.

Actualmente nos hemos encontrado dos señales alcistas pero algo más débiles que las anteriormente comentadas ya que no han terminado de profundizar lo suficiente en la zona de mínimos relevantes.

En conclusión y teniendo en cuenta estos indicadores de amplitud , la señal de entrada al alza en el mercado español se ha producido aunque con ciertos indicios de debilidad.

Tanto la entrada por el McClellan , como la entrada por el indicador de %, son señales de nivel 2 y necesitan confirmación de ruptura al alza de la recta directriz bajista del proceso correctivo.

El Mercado, los métodos y sus momentos.

Para poder enfrentarnos al mercado es interesante que tengamos una técnica de Trading o un método de entrada al mercado cuando tratamos de realizar operaciones en activos cotizados.

Hay muchas técnicas de entrada al mercado y a través de los backtesting podemos comprobar si estas técnicas o sistemas de especulación han sido rentables en el pasado y posiblemente sean rentables en el futuro, aunque eso nunca lo sabremos hasta que no lo operemos realmente.

Algunos utilizan indicadores de volatilidad como las bandas de bollinger y buscan sus estrechamiento de baja volatilidad para entrar, otros  utilizan las medias como indicadores para generar entradas en largo o en corto, otros operadores buscan divergencias alcista o bajista para operar en contratendencia, otros miran simplemente el precio y fijan estrategias en las rupturas de máximos en tendencia o esperan las rupturas de líneas de tendencias para posicionarse en la dirección contraria.

Una de las tácticas de Trading que hemos incorporado a nuestra página web en las últimas semanas está basada en una combinación de indicadores de corto y medio plazo a los que se le une un indicador de fuerza para medir la fortaleza o debilidad de la tendencia.

Esta técnica la podemos emplear en el lado bajista del mercado o en el lado alcista por lo tanto es bidireccional.

Su nombre es TÉCNICA de TRADING ESTOCASTICO POP And DROP, utilizándose la terminología POP para las señales alcistas y el término DROP para las operación en corto o a la baja.

Pueden descargar el PDF explicativo de este método de Trading pinchando aquí.

El sentido común nos dicta que una operativa alcista tendrá mejor resultado cuando el mercado global está en tendencia alcista y el activo en cuestión también es alcista de medio o largo plazo, mientras que una operativa bajista obtendrá sus mejores resultados en un mercado global bajista y más concretamente cuando empleemos esta técnica en un activo bajista y tendencial dentro de ese mercado.

Pues bien esta técnica de Trading POP And DROP no debemos usarla en un cualquier activo de forma discrecional sino que debemos buscar aquellos subyacentes que cumplan con las premisas del sistema de Trading y además cumplan con nuestro criterio óptimo de selección de activos, que en nuestra caso, esta basado en la dirección y fortaleza del súper sector al que pertenece la acción sobre la que estemos aplicando esta método Trading.

Asi pues, nos encontramos este fin de semana ante dos señales generadas por el método ESTOCASTICO POP And DROP.
Además de la señal básica de detonación de señal de entrada corto o largo, nuestro Explorer de búsqueda lleva incorporado un filtro adicional basado en la fuerza relativa del valor con respecto al mercado global en el que cotiza.
Sólo los activos fuertes y alcistas serán estudiados para la realización de las entradas POP y sólo los activos débiles y bajistas pasarán el filtro para ser candidatos en las señales DROP.

Con estas premisas obtuvimos dos señales operativas óptimas de los más de 400 activos europeos  analizados a través de nuestro explorar de señales POP and DROP.

imagen 04

La primera señal es la compra o señal POP de activo británico AVIVA.

Esta señal se activó hace un par de días y se marcó en el gráfico de la derecha ( que es el de la acción) con una flecha verde.
Observen lo bien que funciono la señal anterior que dio este sistema POP de Trading, marcada con otra flecha verde en el pasado mes de febrero.
La señal de entrada POP se activó el pasado miércoles y desde entonces las fuertes caídas de los mercados no parecen haberle afectado mucho, pero para nosotros esta señal de compra no es ejecutable.

– cumplía lo criterios de entrada de técnica de estocásticos. Pincha aquí para ver el criterio.
– cumplía el criterio de fuerza ADX
-cumplía el criterio de tendencia alcista
-cumplía los criterios de fuerza relativa positiva del mercado.

Lo cumplía todo y nosotros no la hemos hecho. Y ¿saben por qué?

Porque esta compañía pertenece al sector seguros ( INSURANCE ), del mercado stoxx europeo y este sector, como pueden ver en el gráfico de la izquierda, está en plena fase correctiva con indicios de pérdida de tendencia alcista y debilidad manifiesta con respecto al resto del mercado.

Enbolsa tiene la certeza que invertir en un activo en contra de su sector no es nada conveniente por muchos criterios positivos que presenté dicho activo.

Ahora les muestro la otra señal activada estos días por nuestro buscador DROP.

imagen 04 01

La acción Suiza NOBEL BIOCARE HOLDING, perteneciente al sector de la atención a la salud la la zona NO EURO, fue la seleccionada por nuestro explorador para realizar una operación de corto según el criterio DROP ESTOCASTICO.
Esta señal se activó el pasado viernes  y se marcó en el gráfico de la derecha ( que es el de la acción) con una flecha roja bajista.

La señal de entrada DROP se activó debido a que
– cumplía lo criterios de entrada de técnica de estocasticos.
– cumplía el criterio de fuerza ADX
-cumplía el criterio de tendencia bajista
-cumplía los criterios de fuerza relativa negativa con respecto al mercado.

Lo cumplía todo y esta operación si es ejecutable. Y ¿saben por qué?

Porque esta compañía pertenece al sector Atención a la Salud (Health CARE ) del mercado stoxx europeo y este sector, como pueden ver en el gráfico de la izquierda, está en plena fase bajista, con una media girada a la baja, el precio cotizando por debajo de la media, marcando nuevos mínimos  y con una debilidad manifiesta con respecto al resto del mercado.

Ahora si existe una correlación positiva entre el activo y su sector y entonces podemos darle el SI QUIERO a la operación de swing Trading.

Top 5 España

Ya sabéis que este año EnBolsa.net ha puesto en marcha la cartera TOP 5 España, una cartera a medio / largo plazo en la que la componen las  5 acciones más fuertes y alcistas del Ibex 35, basándonos en la filosofía de estudios de fortalezas del mercado.

Cada mes revisamos esta cartera y realizamos los cambios oportunos. ¿Habrá que realizar algún cambio en abril con respecto al mes anterior?

Actualmente nuestra cartera es la siguiente:

cartera top5

Los valores que se encuentran en color blanco son las empresas que se encuentran dentro de nuestra cartera, formando parte de las 5 empresas mejor cotizadas que en este caso son:

BANKINTER, SACYR, JAZZTEL, ACCIONA Y BANCO POPULAR.

Sin embargo, los valores que se muestran en color gris son aquellos que han salido de nuestra cartera puesto que en algún momento llegaron a formar parte de ella.

En esta ocasión han salido B.SABADELL, IAG y GAMESA, siendo sustituidas por JAZZTEL, ACCIONA y B.POPULAR.

Por último, solo deciros que, como habéis podido observar, este tipo de carteras necesitan un tiempo para tomar forma y poder seguir el ritmo del mercado.

Un saludo a todos.

Vídeo Análisis: FCC por EnBolsa.net

El vídeo análisis que os mostramos hoy desde EnBolsa.et  estudiaremos el comportamiento de la empresa FCC, empresa española del sector de la construcción y materiales. Analizaremos el momento operativo en el que se encuentra actualmente. Una vez más nos guiaremos por su fortaleza frente al mercado y su tendencia.

Valoraremos como se encuentra el sector europeo de la construcción y materiales para posibles operativas en diferentes acciones. No se lo pueden perder.

¡Espero que os guste!

Ver vídeo análisis anterior: Vídeo Análisis: Google por EnBolsa.net

Trading en Inditex

La situación técnica que aparenta Inditex es delicada. Podemos ver en pantalla que ha perforado a la baja su media móvil de 150 semanas. Si cogemos la directriz del último movimiento alcista, podemos ver cómo también ha sido perforada a la baja. Pero también podemos ver una figura técnica de cambio de tendencia, denominada doble techo.

Los niveles importantes: soportes y resistencias para esta semana

Cada semana empezamos revisando la estructura de precios de los principales índices, pero sobre todo marcando las zonas más importantes.

Esto nos ayudará a determinar qué movimiento es el más probable que se produzca y sobre todo a marcar las Resistencias y Soportes que marcarán el ritmo del mercado.

A día de hoy nos encontramos inmersos en un proceso correctivo, aún sin finalizar. Eso podemos verlo en estos gráficos ya que cuando los gráficos horarios nos muestran precios por debajo de sus media móviles estamos ante una formación correctiva.

Entonces si estamos en una corrección dentro de una tendencia alcista, el movimiento natural será caer. De ahí que para esta semana esperamos movimientos descendentes en la mayoría de índices, pero antes de hacerlo probablemente veamos rebotes al alza que harán que los índices se aproximen a sus R1 para luego continuar su formación correctiva atacando los niveles de S1.

Con este panorama nuestra mente inversora debe pensar en ventas.

grafico niveles

FCC ahora o nunca

Para esta semana destacamos una acción española,  FCC.

Por su aspecto técnico, por su fortaleza, por su sector, por su capitalización, por su estilo y por su proceso correctivo, FCC se convierte en una acción a tener muy presente.

Desde EnBolsa.net utilizamos las correcciones para incorporarnos a la tendencia natural del activo, en el caso de este valor  los aspectos que nos llevan a tomar la decisión son

Lo primero es todo lo que rodea a una acción:

País: Alcista y Fuerte

Sector: Alcista, Fuerte y Momento Operativo +50

Capitalización: Mediana

Estilo: Valor

Tal y como se puede comprobar en nuestro Informe semanal de fortalezas, flujos de capitales y Momentos operativos, el sector de FCC es un sector TOP Europeo y el dinero está entrando en las acciones de mediana capitalización y con de estilo valor. Por tanto es un valor por fortalezas y flujo de capitales que nos interesa tener en cartera.

Veamos ahora la estrategia a seguir:

 

Dibujo1

 

En el gráfico diario se observa como la tendencia del valor es claramente alcista, en la actualidad el precio se encuentra creando un proceso correctivo, llevando a la cotización al límite de una tendencia alcista (media móvil 150).

 

Estos niveles están muy cerca del retroceso del 38% de Fibonacci y si utilizamos la línea guía del valor nos damos cuenta como la zona de control operativa está muy cerca.

 

Para los inversores más moderados lo único que tienen que hacer es trazar la directriz del proceso correctivo y esperar a su perforación, pero, ¿podemos anticiparnos a la entrada y optimizar la estrategia?, la respuesta es SI, os lo muestro a continuación.

 

Dibujo 2

 

Para optimizar una estrategia debemos de asumir ciertos riesgos y por tanto la entrada será en un time frame inferior al diario, para la ocasión he elegido el gráfico diario.

Para ratificar que nuestro pensamiento es correcto, que FCC puede empezar un nuevo impulso alcista, tenemos que comprobar que el proceso correctivo ya tiene una estructura correctiva completada.

Los procesos correctivos tienen una formación ABC y estas tienen unas características claras:

1 La onda A, puede tener 3 o 5 movimientos y en su finalización aparecen divergencias.

2 La onda B tiene una mayor duración  que la onda A, siempre tiene 3 movimientos y pueden aparecer divergencias en el final de la onda B de grado menor.

3 La onda C siempre tiene 5 movimientos, en su finalización aparecen divergencias y tiene una proporción con la onda A.

4 En la finalización del proceso correctivo A parecen figuras chartistas: pauta terminal, doble suelos u Hombro-Cabeza-Hombro.

5 La superación del movimiento 4 de la onda C, activan el inicio del nuevo impulso.

Teniendo en cuenta esta secuencia nos encontramos en plena formación de la onda C, por tanto lo único que tenemos que esperar es que termine la formación en 5 de la onda C y aparezca una divergencia alcista, entonces en cuanto supere el máximo de la subonda 4 la señal de compra se habrá activado, sigue esta señal en vivo a través de Now Trading.

NEW-HIGH NEW-LOW 52 semanas

Otro de los métodos que se utilizan para medir el sentimiento del mercado y su amplitud en zonas de techos y suelos, es el índice de los nuevos máximos y mínimos de las últimas 52 semanas.

Este es uno de los indicadores que se incluyen en el último informe de sentimiento que semanalmente publicamos desde enbolsa.net y que pueden descargar de manera directa en la zona Premium o descargar a través de las redes sociales desde aquí.

Cuando el indicador de arriba en color rojo, muestra discordancias con los máximos del índice de referencia podemos consideramos que existen divergencias bajistas y por lo tanto los nuevos máximos de los precios del índice no se corroboran con los nuevos máximos crecientes.

Esto es considerado como un indicio de debilidad manifiesta de la subida o síntoma de agotamiento.

Para aquellos que desconozcan este indicador aquí les dejo algún enlace donde aparece explicado su movimiento y sus señales anteriormente detectadas por nuestra web en máximos previos.

Aquí pueden estudiarlo combinado con el TRIN. PINCHA AQUI

Aquí tenéis otro artículo donde aparecen los dos indicadores combinados con resultados muy satisfactorios PINCHA AQUI

image002

En el gráfico de arriba podemos ver los índices americanos del SP100 el SP500 y el NYSE, junto al EUROSTOXX 600.

Cada gráfico tiene asignado su indicador de nuevos máximos y mínimos y podemos observar como a nivel general la curva de precios de los índices y la curva de histograma del indicador muestran concordancia, por lo tanto no observamos indicios negativos para la no continuación de la tendencia al alza.

image003

Si nos fijamos mas concretamente en el índice NYSE, podemos observar como los dos máximos marcados en la curva de precios del índice, son seguidos de manera exacta por el movimiento delindicador.

En este caso, hemos incorporado en la parte baja del gráfico la media de 10 sesiones simple de este indicador de amplitud para ver de manera más suave el movimiento de este indicador de amplitud de mercado.

Observando el movimiento de este indicador sacamos como conclusión que los techos de mercado suelen ir acompañados de divergencias bajistas entre el precio del índice americano y el movimiento de esta media.

Os dejo marcados las últimas señales de divergencia bajista mostradas para que podáis observar de manera mas precisa como se han formado los techos del NYSE en los últimos meses.

Jazztel, continúa imparable

Para estudiar un valor y sacar conclusiones productivas y eficaces, necesitamos aplicarle distintos estudios de mercado para tener una visión global, y si estos puntos de vista distintos coinciden en su valoración tendremos claro lo que debemos  hacer. Desde EnBolsa.net manejamos los siguientes estudios y análisis de mercados que aplicaremos a Jazztel para sacar una conclusión final.

ANÁLISIS TÉCNICO

ESTUDIOS DE FORTALEZAS

FLUJO DE CAPITALES

MANOS FUERTES DEL MERCADO.

 

1

 

 

A través del Análisis Técnico podemos situarnos perfectamente en la curva de precios, a través de ellos podemos localizar zonas de precios donde la cotización puede frenar sus movimientos.

En el gráfico que vemos, como Jazztel al igual que la mayoría de activos cotizados, se encuentra inmerso en un proceso de canalización, actualmente se encuentra en la parte más alta del canal, por tanto la pregunta ahora es ¿se tomará un descanso? Fíjese también como esa línea si la colocamos en el interior del canal es utilizada por el precio para marcar el final de los impulsos y correcciones, por tanto se convierte en una Línea guía utilizada por la cotización para marcar el ritmo del movimiento de precios.

 

2

 

 

Si nos acercamos al último tramo de movimiento observamos una pauta impulsiva ¿completada?, podríamos decir que casi confirmada. Los detalles son importantes a la hora de estudiar un activo y estos detalles son los siguientes.

Una pauta impulsiva, tenderá a moverse dentro de un canal (actualmente el precio ha llegado a la parte alta del canal de esta posible pauta impulsiva), las pautas impulsivas se componen de 5 movimientos, 3 impulsos y 2 correcciones. En los finales de impulsos aparecen divergencias bajistas en las zonas máximas de nuestro indicador ENB-SOBRECV (disponible en Enbolsa premium)

Los factores anteriormente mencionados aparecen en Jazztel, parte alta canal, zona máxima de sobrecv, divergencia bajista, todo hace pensar que Jazztel se tomará un respiro, pero esta situación no será ratificada hasta que perfore a la baja la directriz del impulso 5.

Evidentemente con este sencillo análisis no podemos llegar a una conclusión, sigamos por tanto con los momentos operativos y fortalezas del mercado.

 

3

 

Esta tabla que está sacada de nuestro informe bursátil semanal, que puede descargarse de manera gratuita en este enlace, nos clasifica a las acciones del Ibex 35 en 3 factores.

 

El primero de ellos es su fuerza, si esta es positiva su comportamiento es mejor que el mercado global, y si es negativa, se comporta peor, por tanto siempre y lo vuelvo a repetir siempre tenemos que invertir en acciones fuertes y en estos momentos Jazztel está entre ellas.

 

Aprovecho la ocasión para plantearle una cuestión ¿según la fuerza donde NO debería de invertir?

 

El segundo factor es el Momento Operativo ENB, que nos dice en qué situación se encuentra el activo y por tanto como debemos de actuar frente a él, para nosotros es nuestro medidor del timing del mercado. Centrándonos en el activo a estudio vemos como el momento operativo de Jazztel es +50, eso significa que está en pleno impulso, por tanto no es momento para incorporarla a una cartera de medio/largo plazo puesto que ya deberíamos de estar dentro. Ese impulso no finalizará hasta que veamos un Momento Operativo = 0.

 

Bien, ya sabemos que técnicamente está en una zona crítica pero este valor es un valor fuerte, eso significa que las probabilidades de ver un cambio de tendencia son pequeñas y simplemente veremos una corrección, siempre y cuando el momento operativo se coloque en 0.

 

Para completar el estudio de este valor veremos a continuación como le afectan los flujos de capitales y si las manos fuertes se interesan por el valor.

 

Cuando el dinero entra en el mercado de valores lo primero que hace es repartirse por las industrias del mercado y la situación actual es:

 

4

 

La industria de Telecomunicación lidera el ranking industrial, por tanto es donde mayor intensidad hace los flujos de capitales, y supongo que se estará preguntando ¿y porque Telefónica no sube?, la respuesta es:

 

5

 

Que el dinero está entrando en las empresas de mediana capitalización y no es la de alta capitalización, fíjese como las medianas han roto el máximo alcanzado en Enero, mientras que las de alta NO.

El mercado parece que no tiene lógica, pero todo lo contrario los mercados siguen unas pautas de comportamiento y cuando el dinero entra en las medianas no lo hace en las de alta capitalización, por lo que su movimiento a pesar de ser favorable será lento y aburrido.

CONCLUSIÓN FINAL: Jazztel es uno de los mejores valores de nuestro selectivo, no solo por su aspecto técnico el cual es excelente, sino que además pertenece a la industria más fuerte del mercado europeo, es una empresa de mediana capitalización y eso hace que los flujos de capitales entren en este valor. El problema está en que técnicamente no es momento para entrar en él, puesto que ya deberíamos tenerlo en cartera. Por otro lado vemos como tiene altas probabilidades de tomarse un  descanso en su espectacular tendencia y ese será el momento de subirnos a él. Por otro lado en el gráfico que aparece debajo vemos como las Manos fuertes (ver articulo explicativo) están dentro, otro motivo más para decir: “yo quiero comprar Jazztel en cuanto tenga una corrección del mercado”

 

6

 

 

 

La plata y su señal de acumulación

Como ya saben entre los muchos servicios que EnBolsa.net ofrece a sus lectores tenemos unos informes de fortaleza y sentimiento de mercado que publicamos los domingos y los jueves de forma semanal. En el ultimo informe de sentimiento de mercado publicado el pasado jueves hacíamos mención a un hecho muy concreto que habíamos identificado y publicado como relevante. Este hecho era el posicionamiento comprador de las manos fuertes del mercado en una materia prima de metales preciosos como era la PLATA. El indicador de sentimiento de mercado que nos dio la señal de alerta fue el indicador COT de esta activo.  Si quieres saber más sobre los COT pincha aquí.

Este indicador ya nos había avisado de la entrada de dinero de manera consistente en el otro activo importante del grupo de metales preciosos como es el oro y que ya publicamos en su día tanto en el informe de sentimiento, como en la web de EnBolsa, les dejo el enlace a ese artículo del oro y sus COT.

Pues les adjunto una imagen de ese informe sobre la PLATA.

 

Dibujo0

 

Sólo tuvimos que unir los datos de este indicador de sentimiento ,con los informes de estacionalidad que nuestro socio Agustín realiza mensualmente en la zona priemum y con algo de CHARTISMO básico como son los rangos laterales, rectángulos o canales horizontales.

Uniendo estos tres conceptos pudimos plantear una estrategia alcista en esta Materia Prima y tan sólo un día después de su publicación esta señal fue activada de manera fulgurante.

Aquí les dejo como sigue el artículo del informe de la semana pasada.

 

Dibujo1

 

Pues ahora les voy a mostrar la situación actual de la PLATA e incluiremos un estudio de ondas o pautas de movimientos para ver donde estamos actualmente y hacia donde podríamos encaminarnos.

 

Dibujo3

 

En este gráfico arriba adjunto parece claro que el proceso bajista de este activo ha concluido.

Esto lo podemos afirmar por varios aspectos.

1- la directriz bajista en color azul discontinua , ha sido perforada al alza.

2- la línea 2-4 del proceso bajista se ha superado.

3- la onda 4 ha sido superada al alza en menos tiempo del que la onda 4 tardo en formarse la onda 5 bajista. ( técnica de Glen Nelly)

4- divergencia alcista confirmada en el indicador de ELLIOT WAVE y conformada por el MACD

5- la media de 150 sesiones ha sido superada al alza.

Sólo nos quedaría esperar un throwback a la zona perforada para poder aumentar mi posición de entrada, o para entrar por primera vez si no hiciste en la ruptura como comentamos.

Pero recuerden que los throwback con velas de rango largo en ruptura son poco probables, por lo tanto a los niveles de 20.5 dólares será difícil tomar nuevas posiciones compradoras.

 

Un saludo y continúen leyendo los informes de sentimiento de mercado que les pueden aportar algunas ideas interesantes.

“% de valores alcistas de C/P y Mcclellan marcan la dirección “

Como ya sabréis por los numerosos artículos publicados en esta página web , EnBolsa es muy partidario de los estudios alternativos como complemento de los análisis clásicos del mercado.
La amplitud de mercado, la volatilidad o los índices de sentimiento son algunos de los estudios que incorporamos en los distintos momentos del mercado y que nos ayudan a tener una perspectiva distinta o más amplia de lo que esta ocurriendo en cada situación a la que nos enfrentamos. Estos estudios semanales alternativos pueden verlos en esta sección de enbolsa.

Actualmente estamos inmersos en un proceso correctivo y es en estas situaciones de mercado en las que debemos estar más atentos para incorporarnos a la pauta impulsiva alcista cuando esta se inicie.

Hoy les mostrare un par de señales que nos indican que el procesos correctivo ha sido lo suficientemente profundo como poder haber finalizado y el movimiento al alza de los últimos días podría haber generado una señal de final anticipada del proceso correctivo.

image001

El Porcentaje de valores del SP500 que están por debajo sus medias de corto plazo de 21 y 50 sesiones, nos mostrara si la profundidad del retroceso ha sido lo suficientemente importante como para dar por finalizado esta corrección.

En el gráfico de arriba pueden observar como cuando las curva del porcentaje de valores por encima de las medias de 50 en color rojo y la curva de porcentaje de valores por encima de la media 21 en color rosa alcanzan al unísono lecturas mínimas extremas es cuando podemos dar por finalizado el proceso correctivo.

Las líneas horizontales marcadas en la parte baja de ambos indicadores nos demuestran las zona de 25-28% en la media de 50 sesiones y de 15-18% para la media de 21 sesiones como zonas extremas bajistas.
Hemos marcado con círculos azules las señales que se producen al unísono en esa zona y son sólo 4 señales las producidas en los últimos 14 meses, incluida la actual.

Esto es señal de que la corrección ha sido lo suficientemente profunda en cuanto a porcentaje de retroceso, además podemos ver en las zona marcadas con estos círculos azules como tras producirse el inicio del nuevo movimiento impulsivo alcista, la recta directriz bajista del proceso de corrección fue superada al alza generando así la señal de entrada en largos.

Este hecho lo pueden ver mejor en este gráfico, donde se incluyen los indicadores Mcclellan oscillator de los principales índices americanos. Si quieres saber mas sobre este indicador pincha aquí

Dibujo

En este gráfico marcamos el final del proceso correctivo en tres fases.

1- fase en la que el precio debe caer hasta la zona de la media 150 ponderada en color rojo, aproximandose a esta zona de soporte dinámico la máximo posible.

2-el precio debe corregir como mínimo en formación de tres pautas bajistas ABC,aunque también podría acercarse a la media en formaciones más complejas como ABCDE , en cuñas correctivas o canales bajistas.

3- Los indicadores Mcclellan oscillator de todos los índices americanos deben cruzar al alza su línea 0 al unísono, como en los 4 casos anteriores marcados en el segundo gráfico adjunto con un círculo azul.
Actualmente esta realizando ese corte al alza la línea 0 en los cuatro índices DOWJONES, NYSE, NASDAQ y SP500.

4- El proceso correctivo lo podemos dar por finalizado cuando la recta directriz bajista que une los puntos 0-B ha sido perforado al alza como es el caso actual.

Ante estos datos podríamos dar por finalizado el proceso correctivo en los índices americanos ya que se cumplen las señales de profundidad en los datos de valores porcentuales de corto plazo y además se cumplen las 4 pautas de realización y finalización de un proceso correctivo.

Un saludo.

Las mejores acciones europeas en la primera quincena de febrero.

Además y como complemento orientativo, nos fijaremos en su ESTACIONALIDAD.

¿Qué buscaremos en estas pautas?

Aquellas acciones del índice europeo que más porcentaje de años haya subido durante la primera quincena de febrero y además que su rentabilidad media obtenida en ese periodo sea óptima.

Para comenzar mostraremos la situación en el periodo estudiado de los principales índices de Europa:

ima 1

Se aprecia como esta fase sería un periodo alcista debido a que casi todos los índices europeos presentan unos rendimientos positivos, destacando el FTSE 100 por su probabilidad de éxito.
Los índices que más probabilidades de subir tienen serian el FTSE 100, el PSI 20 y el SMI SWISS.
Teniendo esto en cuenta nos fijaremos en la siguiente imagen que expone la re

ntabilidad media obtenida por los valores del STOXX 50 y su probabilidad de subida en el periodo estudiado.

ima2

Observando esta imagen, las compañías que mayores rentabilidades presentan en la primera mitad de febrero serian DAIMLER, BMW y UNIBAIL.
Las que menos rentables serian ING, GDF y SOCIETE GENERAL.
Utilizando la información anterior buscaremos en la siguiente gráfica las que tengan mayor probabilidad de éxito.

ima3

Según este gráfico las que más probabilidad de ser alcista tienen son
CRH, BEIERSDORF y DAIMLER, todas con una probabilidad de caer superior al 75%. 
Mientras que las más bajistas serian:
SOCIETE GENERAL, ALLIANZ Y GDF, todas con una probabilidad de caída de 60%.
Teniendo en cuenta que la probabilidad de subir es mayor que de caer y la situación general alcista de los distintos índices, buscaremos oportunidades en las compañías con mayor probabilidad de subir y que presenten una rentabilidad positiva media aceptable, ésta es:
CRH.

Como dato adicional les expongo la estacionalidad de la industria de este valor:

ima4

Como se aprecia en la tabla, la industria presenta rentabilidad positiva y una probabilidad de subir superior al 65%

En resumen, seleccionaremos a CRH para llevar a cabo nuestra operativa basada en la estacionalidad, ya que además de cumplir con los requisitos de tendencia, impulso y fortaleza, es la que mayor probabilidad de éxito tiene y mayor rentabilidad media obtenida durante la fase estudiada.

Espero que os haya gustado esta estrategia basada en pautas estacionales y que os sea de ayuda con vuestra operativa.
Un saludo desde www.enbolsa.net
Agustín Burgos Baena, Colaborador y redactor de Enbosa.net

Datos de apalancamiento del mercado americano

Hasta ahora en lo que llevamos de enero hemos publicado varios artículos avisando de la posible corrección del mercado americano, ya evidente, y de las posibles consecuencias al resto de índices mundiales. El que avisa no es traidor, primera zona relevante del ibex Lo que el inversor de corto plazo no ve. Ya conocéis el dicho: “Cuando Estados Unidos estornuda el resto del mundo se resfría.”

Al otro lado del charco comienzan a leerse artículos sobre el “January indicator”. El indicador de enero, nos dice que la dirección marcada por el mercado durante este mes  predecirá la dirección que siga en promedio el resto del año. Comprobaremos más detenidamente este dato en nuestros informes estacionales, pero si es cierto imagínense los posibles resultados.

Otro dato más significativo serían los ofrecidos por el Chicago Board Options Exchange (CBOE ) índice de volatilidad del mercado ( VIX) , más conocido como el “índice del miedo “. Ha llegado a mínimos de 6 años. El VIX nos dice que los inversores están llegando a niveles de confianzas parecidos a los del 2007, ¿recordáis que hizo el mercado en 2007?. La experiencia nos dice que cada vez que existe una sensación de seguridad en los mercados estos suelen premiar con caídas inesperadas.

oiii

Seguimos sumando datos,  tened en cuenta que  2013 ha sido un año récord para la recompra de acciones, la cantidad de dinero que los inversores han prestado para comprar acciones, según lo medido por el margen NYSE, está históricamente en su nivel más alto. Los niveles de confianza y optimismo en el mercado están en los niveles más altos en muchos años, por el grado de apalancamiento que se están usando en los activos. Esto no es buena señal para la salud del mercado

Este es un indicador de sentimiento contrario, y para ver su relevancia me gustaría acercaros un artículo que leí en la web dshort.com llamado“NYSE Margin Debt hits at and all-time high“, justificaría la idea que intento trasmitir.

El articulo comienza aclarándonos que la Bolsa de Nueva York publica los datos de fin de mes del margen de la deuda en www.nyxdata.com, los datos comienzan en el 1959 y se publican al finalizar cada mes por tanto solo tenemos disponible hasta abril. Dshort, estudia la relación entre la deuda y el margen del mercado, con el S & P 500 como indicador.

El primer gráfico que elaboran, muestra las dos series en términos reales – ajustado por inflación al dólar de hoy mediante el índice de precios al consumidor como deflactor. Toman 1995 como fecha de partida, ya que engloba diferentes escenarios tendenciales. Lo primero que llama la atención es que en términos reales el SP500 no está en estos momentos en sus máximos históricos. Por otro lado, el grado de apalancamiento en el mercado, alcanza su primer máximo en marzo del 2000, el mismo mes que el S & P 500 tocó su verdadero récord histórico. Un incremento similar se inició en el 2006, con un máximo en julio del 2007, tres meses antes del máximo del SP500.

mmmmmmmmi

El siguiente grafico muestra lo mismo pero en porcentaje de crecimiento de ambas  series.

6565

El Margen de la deuda crece a un ritmo comparable a las últimas dos cotas superiores justo antes de las grandes crisis. La cota de diciembre se publicara en un par de semanas, pero no es de extrañar que vuelva a crecer como en las últimas tres cuotas.

Lanza Roberts, CEO de StreetTalk Advisors, analiza el margen de la deuda en un contexto más amplio y nos ofrece el siguiente gráfico. Los datos de la balanza de crédito superpuestos con la curva del SP500.

aaaaaaaaa

Cuando un inversor invierte apalancado pide un crédito a su broker a cambio de un interés, y un saldo en garantía. El dato del balance neto de crédito se calcula sumando el efectivo de las cuentas sin margen (nominales sin apalancamiento) con el total del crédito en las cuentas con margen (las apalancadas) restando el margen de deuda (diferencia entre el valor de los títulos comprados con el margen menos el saldo del préstamo más los intereses devengados). Evidentemente cuando el apalancamiento es máximo como ahora, el patrimonio neto de las cuentas (en rojo) es negativo porque el crédito supera al efectivo.

Si observáis con detenimiento las grandes correcciones del SP500, este indicador de apalancamiento suele adelantarse. La corrección más reciente del S & P 500 superior al 10% comenzó a finales de abril del 2011 y duro hasta octubre. El indicador de apalancamiento adelantado llegó a un extremo negativo en marzo de 2011.
En el siguiente grafico se invierte la curva del SP500 para poder identificar mejor las cotas inferiores.

uuuuuuuuu

Conclusión: Hay pocas muestras en este histórico para tomar el apalancamiento financiero como una advertencia definitiva para la toma de decisiones.  Pero son datos que adelantan si la corrección que estamos viviendo es más o menos profunda. Si el grado de apalancamiento continúa creciendo estaremos ante una corrección más que sanearía las fuertes subidas del mercado americano, pero cuidado si comienzan a decrecer ya que podría desencadenarse el siguiente crack bursátil. Tómelo como un dato más que debemos  vigilar durante este 2014.

El final del proceso correctivo

Ahora todos intentaremos predecir el final de este proceso correctivo, pero cierto es que es mucho más sencillo afinar cuando el final del mismo está a punto de producirse que cuando acaba de empezar.

Para ir preparando el terreno vamos a establecer unas pautas que ayudarán a estar preparados para cuando se inicie el nuevo impulso y por ende el final del proceso correctivo.

En estos momentos la paciencia es una virtud, no hay que tener prisas si queremos seguir el ritmo que marca el mercado.

Lo primero que haremos será ver donde esta estamos puesto que eso nos dará una visión general de la situación y podremos acercarnos a la realidad de una manera más sencilla.

SP500 ELLIOT

Realizando un estudio básico por ondas de Elliot rápidamente localizamos la secuencia del precio y si colocamos un proceso de canalización el resultado obtenido gana peso.

Si suponemos que el precio se encuentra en una pauta de Elliot podemos desgranar lo siguiente:

Actualmente hemos llegado al final de la onda 3, recodar que una secuencia completa se compone de 5 ondas 1234 estando todas relacionadas unas con otras. Tal y como os muestro en el gráfico la onda 1 y 2 de grado mayor y si realizamos la proyección de la onda 1 obtenemos la proporción del 161% de la misma justo en los máximos alcanzados hace pocos días, marcándonos por tanto el posible final de la onda 3.

A su vez la onda 3 se divide en una pauta de Elliot que se subdivide en las ondas I II III IV V de grado menor y dentro de esta existen las proporciones típicas onda III es el 161% de la onda I y onda V es igual que la onda I.

Lo curioso es que ambos recuentos más el proceso de canalización coincidían en la zona de los 1840 puntos.

¿Qué vendría ahora?, pues estaremos ante una onda 4, las características de esta onda son claras y es que como se trata de un proceso correctivo, deberá de tener uno de estos tres aspectos:

CORRECCIONES

Un proceso correctivo va a tener uno de estos tres aspectos y por tanto hasta que no veamos de manera clara al menos una secuencia a-b-c la corrección no habrá terminado.

Dado el escenario del que partimos cuando se va a producir una onda 4, está tendera a tener una amplitud y movimiento diferente al de la onda 2 (regla de alternancia) y además a concluir en el entorno de la onda IV de grado menor.

ondas 4

Si la onda 2 tiene una secuencia de abc la onda 4 será abcde, al menos a priori y terminará por el entorno de la onda IV de grado inferior.

Otro aspecto que nos ayudará a determinar la zona final serán los niveles de f2 óptimos, para ello iremos colocando distintos retrocesos de Fibonacci desde el máximo pero variando el nivel mínimo.

SP500 F2 OPTIMOS

Y obtenemos estos cuatro niveles de F2 óptimos, pero ¿cuál de ellos será el verdadero? , bien para saber cuál será tenemos que generar los distintos procesos de canalización posibles y obtendremos por unificación de criterios (ver pdf) lo siguiente:

FECHAS PARA LA CORRECCION

Tres son los procesos de canalización que nos podemos encontrar, los he marcado en AZUL,ROJO Y VERDE, si los unimos con los niveles F2 óptimos.

Ya tenemos los niveles y las posibles fechas para el final de la corrección, pero lo realmente importante es como llegue el precio a esos niveles y para ello tendremos en cuanta los siguientes factores:

7 FACTORES PARA EL FINAL DE UN PROCESO CORRECTIVO

En cuanto 5 de estos factores estén activados y  el precio se encuentre una zona f2 óptima el final estará muy cerca.

Para ayudaros a detectarlo de manera fiable, esta semana publicaremos en EnBolsa Premium el indicador %MM50 y su acceso a tiempo real, de este modo podréis, seguir la secuencia.

Os recomiendo la lectura de los artículos anteriores

¿Hasta dónde puede llegar la caída?

¿Son buenos niveles para comprar?

¿Son buenos niveles para comprar? 2ª Parte

No olvide revisar el artículo: Retrocesos de Fibonacci.

ACS en máxima complacencia: estrategia a seguir.

Aprovechando los datos que tenemos esta semana destacamos el dato de sentimiento de ACS que aprovecharemos para realizar una estrategia vía opciones, ¡a por él!

En nuestro informe además de los indicadores de acelerador de sentimiento CNN, amplitud media 150 y new high, ratio put/call equity,… aparecen las lecturas extremas de sentimiento en las acciones españolas y resulta que ACS en la zona de máxima confianza o lo que es lo mismo Euforia.

acs vola

Tal y como aparece en el gráfico cada vez que tenemos lecturas mínimas en la volatilidad el precio se agota, comenzando un movimiento a la baja. No hay nada peor para un activo que el sentimiento sea de euforia, por tanto vamos a aprovecharlo.

Ya sabemos entonces que el precio debido a su dato de volatilidad debería de iniciar un movimiento a la baja, como está en una tendencia alcista, el movimiento será una corrección.

Pero no solo nos vamos a basar en el dato de volatilidad, necesitamos  algo más que nos ratifique que ese movimiento tiene posibilidades de producirse. Y uno de los análisis bursátiles que nos ayudan a detectar el final de un impulso son las proyecciones de impulsos anteriores (como elliot) o proyecciones de correcciones.

ACS

Si trabajamos las proyecciones de las correcciones y sabiendo que el nuevo impulso estará relacionado con el retroceso anterior en al menos el 161% obtenemos el posible final del nuevo impulso.

En el gráfico anterior cada nuevo impulso llega a la zona del 161% y en un movimiento incluso al 200%. Y en estos momentos el precio ya ha llegado al 161% de la corrección anterior.

Otro modo de medir los impulsos es a través del impulso anterior (que lo trataremos en otro artículo) y es que el movimiento del mercado es armónico

En cuanto coincidan en precio y tiempo una lectura extrema de volatilidad mínima y un posible final del impulso a través de proyecciones, ha llegado la hora de plantear una estrategia de inversión y en esta ocasión al intentar ir contratendencia utilizaremos una operativa de opciones.

Para esta estrategia compraremos PUT, en estos momentos ACS cotiza a 27,54 por lo que vamos a vender la PUT 28,00 de vencimiento abril.

Operación:

Precio de la opción: 1,50€

1 opción = 100 acciones por tanto 1 contrato de opciones me cuesta 150€

Riesgo que queremos asumir: 300€

Por tanto compraremos 2 opciones PUT, al comprar una Put nuestra máxima perdida será el precio que paguemos pase lo que pase.

El objetivo técnico lo encontramos en 25,00€ lo que nos daría un beneficio de 300€, lo mejor de todo es que si todo va bien y el precio cae esto afectará a la volatilidad que aumentará y aumentará el precio de las opciones y muy probablemente alcancemos el objetivo de beneficios antes de llegar a los 25€.

 

Una buena acción para la cartera de medio plazo en USA‏

En el día de hoy hemos decidido incorporar a nuestra cartera de largo plazo una  acción del mercado americano que cumple con un número importante de parámetros favorables que nos hacen confiar en la posibilidad alcista de esta compañía.

BCR (C.R. BARD INC). Es una compañía cotizada en el índice NYSE y mas concretamente es una empresa incluida en:-

  • Sector: Health Care.
  • Industry: Medical Equipment/Devices
  • Sub-Industry: Health Care Supplies

Esta compañía se dedica al diseño, fabrica, envasa, distribuye y comercializa dispositivos de cuidados médicos, quirúrgicos, de diagnóstico,  para los pacientes.

 

La compañía vende una amplia gama de productos a nivel mundial a los hospitales, los profesionales individuales de salud, centro de cuidados prolongados y las otras instalaciones.

C.R Bard negocia en el ámbito vascular, urológico, oncología y productos de especialidades quirúrgicas.

Como se puede apreciar en el gráfico, BCR se encuentra en un proceso correctivo alcista el cual nos servirá para tomar posiciones largas.

También por supuesto analizaremos  su industria y su sector que serán claves para la toma de decisiones.

Comenzamos el análisis:

 

1. Comprobamos que pertenece a la industria instrumentos médicos y suministros que en este caso presenta fortaleza positiva como se ve en el gráfico abajo adjunto. Recuerden que todas las semanas tenemos a su disposición el informe semanal de Fortalezas y debilidades del mercado donde se explican cuales son las mejores industrias y sectores europeos y americanos para invertir. Este informe pueden descargarlo aqui

 

 

Dibujo1 art

2. Observamos también el sector al que pertenece, en este caso a atención de la salud que también presenta fortaleza positiva. Los sectores americanos tambien aparecen recogidos en nuestro informe y ordenados por el momento operativo que presentan y su fortaleza.

 

 

Dibujo2 1

 

Pasemos ahora a la operativa:

1.  Entraremos en la acción por el método Macd-Enb, recuerden que este método lo pueden conocer viendo los videos de formación que enbolsa tienen en la zona de Premium de Estrategias de Inversión.

 

 

Dibujo3

 

2. Pondremos nuestro stop de venta inicial a 126,85 por debajo del último mínimo de referencia.

 

3 .Nuestra pauta de salida será por cambio de tendencia bajista de la media ponderada de 150, es decir, que el precio deje de cotizar por encima de la media marcada en grafico en color azul y ascendente.

 

4. Utilizaremos un riesgo del 2% para ésta operación con respecto al total del capital destinado a la operativa en cartera de medio largo plazo.

Si tenemos un capital para este tipo de cartera de 30.000 euros, el riesgo que asumiremos en esta operación será de 600 euros desde el punto de entrada hasta nuestro nivel de stop loss fijado en el punto 2 de la operativa .

 

 

Para realizar el cálculo del número de acciones que tendremos que comprar para hacer frente a este nivel de riesgo de esta operación informamos el uso de la calculadora de Gestión de Capital que esta a su disposición de la web de Enbolsa Premium.

 

EnBolsa Premium abre sus puertas

Comienza el año y comenzamos un nuevo proyecto con nos ilusiona y mucho.

EnBolsa Premium se convierte en nuestro centro multimedia de contenidos exclusivos para todos aquellos que desean entender cómo se mueve el mercado pero sobre todo como poder sacar el máximo rendimiento a sus inversiones.

Para conseguir que tod@s vosotros os acerquéis lo máximo posible a tener éxito en bolsa hemos creado una serie de Actividades, Servicios, formación y plataformas patrocinadas

¿Qué puede encontrar en EnBolsa Premium?

Sesión de trading en vivo: todos los lunes a las 11 de la mañana tendréis acceso a nuestra sala de trading virtual donde planificaremos toda la semana de trading, elaboraremos los planes estratégicos para la semana y repasaremos nuestras carteras.

Webinar Premium: cada miércoles por la tarde responderemos a vuestras consultas. En esta sección encontrareis un buzón donde dejar vuestras dudas. Además de todas vuestras consultas repasaremos los planes estratégicos planteados en las sesiones de trading

Base de datos de acciones: ponemos a vuestra disposición una herramienta que o ayudará a encontrar la acción top. Podemos encontrar una acción filtrando por países, industrias, sectores, capitalización y estilo o si lo preferimos puedes conocer las características de la acción que desees tan solo en un click.

Calculadora de trading: una de las herramientas que todo trader debe tener, conocer que cantidad de acciones o que número de contratos debemos de ejecutar para sumir un riesgo determinado es fundamental para realizar una gestión de capital y riesgo óptima.

Volatilidad: el mercado también tiene sentimiento, por ese motivo ponemos a vuestra disposición uno de los mejores informes de sentimiento de mercado, esto nos ayudará a detectar zonas extremas que provocarían giros en los precios.

Amplitud: conocer la salud real del mercado es básico para entender los movimientos del mercado, a partir de ahora y gracias a esta sección el mercado no tendrá secretos, aquí encontréis acceso a tiempo real, pdf y videos de los principales indicadores de amplitud.

Pdf y Videos formativos: para entender como EnBolsa ve el mercado y como sacar el máximo rendimiento a las curvas de precios en este apartado encontrará nuestro informe bursátil semanal, así como videos explicativos de las distintas técnicas, pdf formativos sobre estudios y análisis del mercado, indicadores especiales de enbolsa, la actualización del rsc masnfield 2, screener de última generación,… y todo aquello que vosotros nos solicitéis.

CENTRO DE FORMACIÓN ENBOLSA

Para aprender todos los secretos de nuestra operativa encontraras en esta sección Jornadas formativas presenciales, cursos online y formación one to one, tres formas para formarse y lograr vencer al mercado, visita nuestra zona de cursos.

¿Cómo puedo acceder a la zona Premium?

Para poder ser usuario Premium y acceder a todos los servicios puedes elegir entre estar tres opciones.

1 Suscripción mensual 25€/mes. Dar de alta aqui

2 Acceso gratuito ilimitado para todos aquellos que operen con alguna de nuestras plataformas promocionadas, siempre y cuando la apertura de la cuenta se realice a través de EnBolsa en este enlace

3 Acceso gratuito limitado realizando cualquier tipo de formación mas información, si ya ha realizado algún seminario de formación con nosotros pongase en contacto a través del mail admin@enbolsa.net y recibirás tu usuario y contraseña de invitación por un tiempo limitado

CALENDARIO DE ACTIVIDADES Y PUBLICACIONES EN ENBOLSA PREMIUM

CALENDARIO-PREMIUM-ENERO-2014

Informe semanal de EnBolsa.net 06/01/2014

Comienza una nueva semana y esta vez de un nuevo año, pero para no perder las buenas costumbres ya teneis una nueva entrega de nuestro informe bursatil semanal.

Los estudios de fortalezas y flujo de capitales nos ayudan a tomar las decisiones mas correctas, la situación de los paises, sectores, industrias, acciones, nos ayudan a detectar activos en zona de control y los momentos operativos nos dicen hacia donde se moverá el mercado, toda esta información mas los planes estratégicos más destacados los encontrarás en este informe que podrá descargar de forma gratuita.

Para descargar el informe de forma gratuita lo único que le pedimos es que comparta en twitter o en Facebook un mensaje, para ello los pasos a seguir son los siguientes:

descarga informe

Si tiene algún problema con la descarga solo tiene que dejar un comentario en nuestra web y se lo enviaremos encantado por mail.

descargue-informe

Informe semanal de EnBolsa.net 30/12/2013

Último informe de este 2013, aprovecho la ocasión para desearos un 2014 lleno de objetivos conseguidos y que para nosotros ha sido un auténtico placer compartir con vosotros un año más de trading.

En esta última entrega seguimos con nuestra filosofía y es que antes de invertir saber la situación del mercado es fundamental para lograr el éxito.

Ya sabemos que el mercado está en pleno impulso pues ha llegado el momento de saber dónde atacar, nuestra cartera de medio plazo está completa pero a lo largo de la semana seguro que alguna operación de swing realizamos de hecho no se pierda nuestro informe donde aparecen dos planes estratégicos, además de conocer los momentos operativos del mercado

Para descargar el informe de forma gratuita lo único que le pedimos es que comparta en twitter o en Facebook un mensaje, para ello los pasos a seguir son los siguientes:

descarga informe

Si tiene algún problema con la descarga solo tiene que dejar un comentario en nuestra web y se lo enviaremos encantado por mail.

descargue-informe

NOW TRADING!! Operaciones en vivo del 23 al 27 Diciembre

Comienza una semana más Now Trading!!, este es el servicio de EnBolsa.net más dinámico y más seguido por nuestros lectores.

En este apartado serán publicados todos los planes estrategicos e ideas de trading que nosotros realizamos, para detectar estas oportunidades utilizamos nuestros screener para localizar las zonas de control y aplicar así alguna de nuestras técnicas de trading, como Macd-ENB, Técnica acelerada Modulo de arranque

 

Si desea recibir nuestras ideas de trading y planes estrategicos de forma gratuita solo tiene que suscribirse a Now Trading!! aqui

PLAN ESTRATEGICO EN USDJPY 23/12

USDJPY 2312

ESTAMOS DENTRO….

ALCANZAMOS EL OBJETIVO 1 Y SUBIMOS EL STOP…

ALCANZAMOS EL OBJETIVO FINAL, VAMOOOOOOS

usdjpy objetivo


PLAN ESTRATEGICO EN EL PETROLEO 27/12

petroleo 2712

La operación perfecta, un plan estratégico ejecutado a la perfección

La verdad es que a veces existen operaciones que son una maravilla realizar, y es que cuando un plan estratégico sale perfecto hacer trading parece fácil.

Desde EnBolsa siempre decimos que lo importante es estar preparado para atacar al precio en el momento justo y el trabajo de un inversor inteligente consiste en elaborar un plan estratégico.

La semana pasada publicamos un artículo sobre la situación de los índices “Los mercados europeos preparan un nuevo impulso, ¿dónde invertiremos?” (ver artículo, en el ya detectamos como los índices se alinean llegando a zonas de control, esto nos ponía en sobre aviso de un posible inicio de un nuevo impulso.

 

stoxx 600 preparando impulso

 

La idea era sencilla ir preparando la estrategia a seguir para realizar una compra en el momento oportuno.

Al inicio de semana los índices ya empezaron a demostrar que nuestra idea podía ser factible y publicamos los siguiente: “Indices a un paso de empezar un nuevo impulso” (ver articulo)

sp500 y dax

 

Para intentar atacar el inicio de un impulso tenemos una técnica operativa llamada MODULO DE ARRAQUE, esta técnica utiliza solo el movimiento del precio y es justo la estructura de precio que se produce en el inicio de un nuevo impulso alcista.

El miércoles a primera hora el índice DAX nos llamó la atención y es que durante la creación de un módulo de arranque apareció una proceso correctivo ABC, que para nosotros significaba una oportunidad de inversión que no podíamos dejar de escapar, por tanto creamos nuestro plan estratégico que además enviamos a los más de 1700 personas que están suscritas a NOw trading!! (Servicio de EnBolsa donde publicamos nuestras ideas de inversión en vivo, ver más)

 

plan estrategico dax

 

Y el resultado fue objetivo conseguido, preparar una operación es fundamental para tener éxito y entender como los precios se mueven esencial para elaborar una operación de manera correcta, por ese motivo ponemos a vuestra disposición una serie de módulos formativos que le ayudaran a realizar este tipo de operaciones (mas información sobre la formación con enbolsa)

 

DAX OBJETIVO20

 

Un saludo y gracias a tod@s los que nos seguís a través de NOW TRADING!!