Categoría: Divisas y Comodities

TRADING ORO Y PLATA

Pronóstico fundamental del precio del oro

Saludos desde Enbolsa.net

El día de hoy vamos a realizar un análisis sobre lo que esta ocurriendo en la cotización del oro, para ello tendremos en cuenta un análisis sobre la situación actual en cuanto al largo, medio y corto plazo para terminar con los datos relativos a la cotización de hoy.

Sin título 15

Si observamos la cotización de muy largo plazo podemos observar como el precio desde los últimos meses esta comenzando a incrementar su cotización después de una baja sucesiva durante el año 2018.

Actualmente esta situación se ha ido prolongando desde el mínimo mencionado anteriormente provocando que paulatinamente el precio vaya incrementándose hasta que en la actualidad podemos destacar que el precio se encuentra en una situación claramente alcista, al menos en el largo plazo.

Mientras tanto en el medio plazo:

Sin título 16

En cuanto a la cotización en el medio plazo podemos ver de que a pesar de que el precio esta mostrando un comportamiento ascendente en la actualidad se esta enfrentando a importantes niveles de resistencia por lo que el precio del oro podría enfrentarse a un movimiento correctivo de corto plazo.

Mientras tanto en el corto plazo se puede distinguir el siguiente gráfico:

ORO FIBO BOX

El oro se cotiza ligeramente a la baja después de que los compradores llegaron más temprano en la sesión para defenderse con éxito contra un colapso bajo el mínimo de ayer en $ 1448.90. Aunque el patrón del gráfico indica que hay espacio para la baja con el próximo objetivo principal llegando a $ 1412.10, el tiempo puede haberse agotado para este descanso y el mercado puede estar listo para un rally de cobertura corta en contra de tendencia de 2 a 3 días.

Los precios del oro cayeron el lunes a su nivel más bajo en más de tres meses, arrastrados por debajo del soporte técnico a $ 1465.00, ya que el optimista sentimiento de riesgo mantuvo los índices bursátiles de Estados Unidos cerca de niveles récord, mientras que los inversores nerviosos esperaban nuevas noticias sobre las relaciones comerciales entre Estados Unidos y China.

El oro se cotizaba cerca de $ 1396.40 a $ 1412.10 cuando el miedo a una recesión llevó los precios a $ 1466.20 en agosto. Ahora que se han eliminado esos temores, parece razonable que el oro pueda volver a esos niveles, especialmente con el aumento de los rendimientos del Tesoro y la demanda de activos riesgosos.

En noticias de EE. UU., El presidente del Banco de la Reserva Federal de Boston, Eric Rosengren, dijo el lunes que la economía de EE. UU. Está en buenas condiciones y que nada de lo que ha visto en datos recientes cambiaría su opinión de que el último recorte de tasas de interés de la Fed no era necesario. Dado que Rosengren ha votado en contra de los recortes de tasas, esta noticia debería considerarse bajista para los precios del oro.

La tendencia bajista es bastante clara, pero para continuar generando la presión a la baja, los rendimientos deben seguir aumentando, el dólar debe mantenerse fuerte y la demanda de acciones debe continuar fortaleciéndose. Esto se debe a que existen comodines que podrían cambiar el sentimiento de los inversores con bastante rapidez.

La falta de nuevas actualizaciones sobre el progreso de las conversaciones comerciales de China y los comentarios del presidente Trump, que parecen indicar que no tiene prisa por llegar a un acuerdo, podrían cambiar fácilmente el sentimiento, lo que podría sacar a los inversores de los activos riesgosos y volver en bonos del Tesoro.

Esto presionaría las tasas de interés, al tiempo que enviaría nuevamente a los inversores al oro y al yen japonés.

Aunque el oro se cotiza a más de $ 40 por encima de su zona de valor más cercana, no me sorprendería un repunte de contra-tendencia de 2 a 3 días para aliviar parte de la presión a la baja antes de que se reanude la venta.

 Un saludo y buen trading.
INFORME BURSATIL1

Previsiones para el EUR/USD

Saludos desde Enbolsa.net.

El día de hoy vamos a estudiar la situación actual del EUR/USD tratando de encontrar patrones con el que podamos estimar su posible comportamiento a corto plazo.

Un rally temprano en el día en EUR / USD fue de corta duración ya que los vendedores dominaron en la apertura europea, antes de la reunión del Banco Central Europeo.

Los datos de PMI de Francia, Alemania y la zona euro llegaron hoy de manera mixta. Los sectores manufactureros y de servicios franceses superaron las expectativas y permanecen en territorio expansivo. Mientras tanto, los datos alemanes fueron un poco más suaves de lo esperado con la impresión del PMI de fabricación en un nuevo mínimo de la década, mientras que el PMI de servicios apenas se mantuvo en territorio expansivo.

Para el euro, el PMI de servicios cayó un poco por debajo de las expectativas para permanecer en expansión. El PMI manufacturero se redujo aún más en una contracción, imprimiendo un mínimo no visto en siete años.

Por otra parte, una demora en la salida del Reino Unido de la UE parece inevitable en este punto y ha quitado el aliento de las manifestaciones de la libra esterlina y el euro. Esto ha provocado cierta posición de cuadratura con los inversores que también buscan reducir la exposición antes de la reunión del BCE de hoy.

La reunión será la última para el presidente del BCE, Mario Draghi. Christine Lagarde se hará cargo y se sentará en la reunión de hoy.

Si bien la última reunión se encontró con una reacción volátil en los mercados de divisas a medida que los operadores ajustaron las expectativas, no se espera que esta lo haga. El BCE introdujo una mayor relajación en su última reunión, que muchos analistas creen que los ha “aprovechado”.

La decisión ha tenido una reacción violenta, y Draghi y Lagarde intentarán defender su posición hoy. La reunión dará a los mercados una idea de la posición de Lagarde sobre la política monetaria. Será importante si ella sugiere que el BCE podría relajarse aún más teniendo en cuenta los datos económicos débiles en los últimos tiempos.

Si nos fijamos en la cotización del  EUR/USD podemos ver como en el mes de octubre el euro se esta revalorizando con respecto al dolar y que durante las ultimas sesiones se esta realizando un movimiento correctivo en el precio de estas divisas el cual trata de alcanzar el nivel de directriza alcista.

Sin título 10

Se ve un área importante de soporte en 1.1072 en caso de una nueva disminución. Este nivel actuó como soporte en julio y agosto y luego en resistencia en septiembre. Además, una línea de tendencia ascendente desde el mínimo de octubre se cruza con el nivel horizontal para agregar una confluencia.

Al alza, la resistencia dinámica que coincide con la media móvil de 150 la cual está cerca de 1.1200 con una mayor resistencia desde un nivel horizontal en 1.1217.

Un saludo y buen trading

600x400 euro dolar yen libra billetes 770 reuters

Los datos macro y la cotización del EUR/USD para esta semana

Saludos desde Enbolsa.net.

El día de hoy vamos a realizar un estudio de la cotización del EUR/USD considerando las principales noticias que se publicarán esta semana.

Ha comenzado una nueva semana en el mercado Forex y la primera tarea para realizar y seleccionar los aspectos más destacados de la volatilidad en términos de fundamentos. Naturalmente, lo más destacado de esta semana es la publicación del informe de PFN el viernes 4 de octubre a las 14:30. Los datos del mercado laboral estadounidense para el mes de septiembre serán un excelente indicador de cómo las empresas estadounidenses se resisten y se proyectan hacia la desaceleración económica mundial.

La economía de los Estados Unidos continúa mostrando una capacidad de recuperación asombrosa en el contexto global y esto se traduce en un dólar estadounidense (DXY) que aún está en contacto con sus máximos anuales a pesar de los dos recientes recortes de tasas de la Reserva Federal (FED). El dólar estadounidense se mantiene alcista frente a las monedas europeas y contra las monedas emergentes.

Esta tendencia bajista, que está técnicamente bien construida, se basa en una combinación de fundamentos clásicos y lógicos en la dirección descendente. Sin embargo, este impulso descendente es lento y se realiza por etapas, es decir, una alternancia entre el impulso bajista y el rebote técnico. En términos de estrategias comerciales, debemos ser pacientes e intervenir solo en contacto con puntos técnicos de primer rango.

Pero volvamos a los fundamentos importantes de esta semana del lunes 30 de septiembre. Propongo clasificar estas estadísticas de acuerdo con el fuerte impacto en el tipo de cambio del euro y el dólar estadounidense.

Para la moneda única europea, aquí está mi selección de cifras de primer nivel :

– Inflación en Alemania para el mes de septiembre (lunes a las 14h)

– Lectura final del PMI de fabricación alemán de septiembre (martes a las 9:55)

Para el dólar estadounidense (DXY), estos son los aspectos más destacados :

– El PMI de fabricación del ISM (martes a las 16h)

– Encuesta ADP (miércoles a las 2:15 pm)

– ISM Services PMI (jueves a las 4 pm)

– El INFORME NFP (viernes a las 2.30 pm)

El escenario más probable para esta semana es nuevamente registrar nuevos mínimos anuales para el precio del euro. Primero, habrá un ligero repunte técnico en vista de los marcadores de estabilización observados en el futuro inmediato (vea el video a continuación)

En cuanto al análisis técnico de este par de divisas nos encontramos con la siguiente gráfica:

Sin título 5
Sin título 5
INFORME BURSATIL

Datos de interés 07/08/2019

Saludos desde Enbolsa.net.

El día de hoy vamos a repasar el panorama económico para esta semana.

Lo bueno, es que el fondo del mercado no ha cambiado: (i) las condiciones
financieras son atractivas (tipos bajos mucho tiempo).

La Fed acaba de bajar los tipos -25 pb hasta 2,00%/2,25% para dar más oxígeno a la economía,
pero no está preocupada por el ciclo.

En EE.UU., el PIB crece a un ritmo de +1,8% en 2T19, la Tasa de Paro está en mínimos de 50 años y la Confianza de los Consumidores se aproxima a máximos de 10 años (135,7 puntos en julio vs 137,9 en oct.2018), (ii) los resultados empresariales van mejor de lo esperado – incluso en Europa.

El 73,9% de las compañías del S&P 500 que han publicado baten las expectativas y el BPA aumenta +1,5% en 2T 19 (vs -2,2% esperado) y (iii) la rentabilidad por dividendo estimada (S&P 500: 2,0%; EuroStoxx 600: 3,5%) gana atractivo en el entorno de tipos actual.

Lo malo, es el resurgir de miedos pasados: (i) la Administración Trump impone nuevos aranceles a las exportaciones chinas (10,0% por hasta 300.000 M$ a partir de septiembre) aunque está previsto que las
negociaciones se reanuden tras el verano, (ii) La libra cotiza en niveles similares a 2016 – cuando tuvo lugar el referéndum sobre el Brexit -. El nuevo Premier británico tiene un perfil negociador duro y el miedo a un Brexit sin acuerdo (¿31/octubre?) genera inquietud y (iii) la macro europea empeora. El PIB (+1,1% en 2T19) crece al ritmo más lento de los últimos cinco años y no se atisba un cambio en los indicadores de sentimiento (ZEW, IFO, Sentix…).

El BCE es consciente de las dificultades que afrontan el Sector Exterior y la Industria, de ahí su intención de relajar aún más la política monetaria, probablemente en septiembre.

Las claves: Mantener la estrategia de inversión mientras el saber hacer de los bancos centrales fructifica. La estrategia de los bancos centrales persigue mitigar el impacto que la incertidumbre  comercial/geopolítica genera en la inversión y el comercio y prolongar el ciclo expansivo. La
volatilidad ha repuntado, pero sigue lejos de niveles de estrés y los múltiplos de valoración son razonables. Nuestra estrategia de inversión se centra en EE.UU, tecnológicas (Appley, Amazon, Alphabet/Google, Microsoft & ASML) y compañías bond-proxy (Iberdrola, Endesa & Enel).

Esta semana, la macro pierde intensidad, continúa la campaña de resultados y comparecen Bullard (Fed St.Louis) y Evans (Fed Chicago).

Por otra parte, publican 61 compañías del S&P 500 y 77 del EuroStoxx 600 entre las que destacan, Marriot, Walt Disney, HSBC, UniCredit, EON, Deutsche TeleKom y Adidas. La sesión del lunes también será complicada, pero las bolsas deberían tender a rebotar a medida que avanza la semana.

En la siguiente imagen les mostraremos las noticias destacadas de esta semana:

Esta semana la atención se centrara en Estados Unidos y Europa.

Los eventos más relevantes para esta semana son:

Miércoles:

Producción industrial alemana.

Viernes:

Esperan la revisión de riesgo de los bonos italianos y portugueses.

La importancia de los datos presentados esta semana es que presentan el crecimiento del mercado europeo e indicadores adelantados de lo que se puede esperar en el futuro en la economía.

Con respecto al pago de dividendos aparecen las siguientes compañías:

Si desea obtener más información acerca de estas estrategias, consultar la plataforma con la que realizamos está operativa o asistir a las sesiones en vivo, solo tiene que enviarnos un mail a admin@enbolsa.net y estaremos encantados de poder ayudarle.

Un saludo y buen trading.

inversion europa

Situación general del mercado y las expectativas en divisas para esta semana.

Saludos desde Enbolsa.net

El día de hoy les traemos el análisis de la situación general del mercado y una visión sobre posibles movimientos que puedan producirse en las divisas.

Para comenzar nos centraremos en un aspecto destacable en Europa y es la cotización de la última semana del DAX30.

Como podemos observar, despues de llegar al precio objetivo del hombro-cabeza-hombro previo el precio parece estar retomando un nuevo alza en su cotización, el cual poco a poco lo esta acercando a los máximos de 2018.

Con respecto a la semana pasada, podemos decir que el índice alemán se encuentra impulsandose al alza un 1.30% todo ello debido a que al comienzo de la semana, el mercado se benefició de las conclusiones alcanzadas por la cumbre del G20 que se cerró el domingo pasado, con Trump como protagonista de una caminata histórica con Kim en la zona desmilitarizada en la frontera entre los dos núcleos, pero sobre todo del fructífero encuentro con el primer ministro chino, Xi Jinping; Los dos estrenos, que se reunieron al margen del trabajo de Osaka, reanudaron las negociaciones sobre el tema de los aranceles , y Estados Unidos prometió aliviar la presión sobre Huawei , mientras que China dijo que gastaría en suministros, productos agrícolas y alimentos. “Hecho en los Estados Unidos”.

Situación que claramente reduce el nivel de incertidumbre de todos los mercados financieros a nivel mundial.

Los principales índices estadounidenses y europeos reaccionaron con prontitud, abriendo la sesión del lunes con un gap.
A nivel técnico, el mercado ahora se enfrenta a los niveles de los 12,800 y 12,930 puntos, pasando a través de la resistencia intermedia en 12,680 puntos; en estos niveles quizás podríamos presenciar un retroceso, pero se entiende que los apoyos en 12,600, 12570 y 12540 son excelentes puntos para volver al mercado de compra.

Más abajo encontramos apoyos adicionales en 12,500, 12,440 y 12,380, que probablemente deberían contener más retrocesos sustanciales, incluso si en la situación actual caen por debajo de 12,000 puntos, por ahora bastante poco probable, socavaría las certezas de los inversores.

En el caso del EUR/USD, se aprecia la siguiente situación:

Después de la fuerte subida del lunes, el dólar estadounidense cayó contra todas las principales divisas, luego de que el optimismo por el G20 dio paso a una serie de incertidumbres.

Situación contraria a la mostrada en los índices bursátiles. El Euro subió después de que los políticos europeos declararon que no hay prisa por elevar las tasas de interés. EUR / USD subió por encima de 1.1320 después de los datos, pero el aumento llegó a su fin porque los datos son negativos. Las ventas minoristas en Alemania, situación que retrasaban la subida de los tipos de interés. El BCE puede no considerar un recorte inmediato, pero aún se evalúa la posibilidad de extender las políticas expansivas.

Si observamos la situación en el largo plazo se observa como el precio esta mostrando una desaceleración de la tendencia bajista que estaba mostrando lo que puede dar lugar a una situación de cambio de tendencia o una lateralización de la cotización de este par de divsias.

Por otra parte, el USD / JPY cayeron luego de que el presidente ruso Putin abandonó abruptamente un evento para reunirse con el ministro de Defensa luego de que el vicepresidente estadounidense Pence se apresurara a Washington. El motivo no se explicó, pero, según algunas noticias filtradas, podría tratarse de un accidente nuclear. La primera reacción de los operadores fue vender, pero debe recordarse que el dólar estaba tratando de continuar la estela alcista del G20 antes de que se difundiera la noticia. La cumbre del G20 terminó de manera positiva, pero los inversores están comenzando a darse cuenta de que solo el tiempo dirá si la tregua comercial puede convertirse en un acuerdo comercial.

trading petróleo

Expectativas sobre la cotización del petróleo

Saludos desde Enbolsa.net.

El día de hoy vamos a centrarnos en la cotización del petróleo.

Se puede observar como en el largo plazo se encuentra una situación claramente bajista en el muy largo plazo, tanto por la tendencia previa como por la fortaleza, esto se basa en la caída sufrida desde 2015, la cual parece haberse invertido en el gráfico diario el cual se muestra en la siguiente imagen.

Si nos centramos en el gráfico diario observamos que la tendencia principal es alcista de acuerdo con el gráfico, sin embargo, el impulso es una tendencia a la baja. Un comercio a través de $ 66.74 indicará una reanudación de la tendencia alcista. Un movimiento a través de $ 59.39 cambiará la tendencia principal a la baja con $ 58.47 el próximo objetivo.

Además hoy los futuros del crudo de referencia internacional se negocian a la baja el viernes, ya que las preocupaciones por la demanda continúan superando las preocupaciones sobre la escalada de tensiones entre Estados Unidos e Irán. Sin embargo, los precios se mantienen sobre la base de la idea de que la actividad militar entre los Estados Unidos y la nación deshonesta podría llevar a una interrupción del suministro. Los catalizadores que impulsan las preocupaciones sobre la demanda son las crecientes expectativas de una desaceleración económica mundial o incluso una recesión.

La tendencia a muy corto plazo es bajista:

 

Si se observa la cotización, se puede ver claramente la tendencia bajista en el gráfico horario que se ha formado mediante la unión de los máximos descendentes con una línea roja.

Los futuros de crudo Brent de septiembre se negocian actualmente entre un par de zonas de retroceso. Esto tiende a indicar la indecisión del inversor. Como escribimos anteriormente, el mercado está siendo apuntalado por preocupaciones de oferta y limitado por preocupaciones de demanda. Esto impide que los operadores se comprometan demasiado con cualquiera de las partes.

Escenario alcista

Si los problemas de suministro se convierten en el problema clave, busque un incremento que se extienda a $ 64.41, seguido de $ 65.04.

Escenario bajista

Si las preocupaciones de la demanda se mueven a la vanguardia, es probable que los precios se retiren a $ 62.61, $ 62.07 y $ 61.63.

El informe de nóminas no agrícolas de los EE. UU. Podría mover el mercado hoy. Si apunta hacia un debilitamiento del mercado laboral, esto aumentará las posibilidades de una desaceleración económica mundial. Esto debería presionar los precios debido al aumento de la demanda.

plata

Situación de la plata

Saludos desde Enbolsa.net.

El día de hoy vamos a centrar nuestra atención en una materia prima que esta captando la atención de muchos inversores, principalmente por estar muy vinculada con la cotización del oro.

Por ello, después de las fuertes subidas de oro en las últimas semanas, ¿La plata puede ser un activo recomendable para incorporar a nuestra cartera de inversión?

Para dar respuesta a esto hay que considerar que en los mercados financieros hay dos aspectos fundamentales:

a) invertir en el momento adecuado o en el punto en el que pueda comenzar la direccionalidad;

b) Invertir en activos infravalorados y cuando el precio este formando una estructura que indique que se puede mover al alza.

Entre los muchos sectores y activos que son convenientes en este momento, hoy nos centramos en la plata.

En el siguiente gráfico encontraremos la situación de la plata en el largo plazo.

En el gráfico se observa como en el largo plazo este activo se encuentra en una clara tendencia bajista apoyada en la salida de capital desde esta materia prima a los mercados de renta variable.

En el medio plazo, se observar como el precio parece estar respetando el nivel de los 13.8 dólares, por lo que puede ser un indicativo de que el precio puede realizar un impulso ascendente.

Como se puede observar el precio ha realizado un mínimo ascendente, el cual es muy interesante de vigilar, sobretodo en el momento actual en el que el precio se encuentra apoyado en la directriz bajista formada con los máximos descendentes de la plata.

En esta situación el nivel a vigilar es el soporte en los 13.8 dólares y los 16.24, si el precio sobre pasa al alza este nivel el cambio de tendencia se confirmará.

Hagamos un repaso sobre lo que consiste un cambio de tendencia.

¿TENDENCIA O CORRECCION? Dos ejemplos de máximos y mínimos crecientes. El problema radica que existen situaciones del mercado donde los máximos y mínimos crecientes no forman parte de una tendencia alcista.

Tal y como se ve en el gráfico no es suficiente con esa definición porque, en el caso 1 ¿estamos ante una tendencia alcista?, yo diría que no, que nos encontramos en una corrección de una tendencia bajista, por tanto, tenemos que aportar un concepto nuevo a la primera definición que es: una tendencia alcista tiene como características una secuencia de máximos y mínimos crecientes y además su media móvil 150 es ascendente y está por debajo del precio.

tendencias del mercado junto a la mediaCARACTERISTICAS DE UNA TENDENCIA Una tendencia alcista se define por una secuencia de máximos y mínimos crecientes, más una media móvil 150 ponderada ascendente y por debajo del precio (zona verde). Si estos requisitos no se cumplen NO estamos en una tendencia alcista.

Ahora si tenemos perfectamente definida una tendencia alcista, y lo más importante ahora ya sabemos cómo detectarla correctamente, sin que tengamos dudas al respecto.

Para el caso bajista es al contrario: Una tendencia bajista tiene como características una secuencia de máximos y mínimos decrecientes y además su media móvil 150 es descendente y está por encima del precio.

tendencia bajsitaCARACTERISTICAS DE UNA TENDENCIA BAJISTA Una tendencia bajista se define por una secuencia de máximos y mínimos decrecientes, más una media móvil 150 ponderada descendente y por encima del precio. Si estos requisitos no se cumplen NO estamos en una tendencia bajista.

El cambio de tendencia: módulo de arranque

Ya sabemos cómo se define una tendencia, y sobre todo sabemos que requisitos exige una tendencia, por lo que detectar un cambio nos será mucho más sencillo.

A veces pensamos que para detectar un cambio de tendencia solo necesitamos trazar la directriz del movimiento y esperar a su ruptura. Pero demostrado está que el precio durante una tendencia alcista o bajista utilizan distintas directrices.

directriz bajistaLINEAS DE TENDENICA NO APTAS Durante una tendencia el precio utiliza distintas líneas directrices, por lo que basar únicamente los cambios de tendencia en las líneas directrices, no tiene sentido.

Aquí podemos observar como las roturas de las directrices tendenciales no tienen por qué suponer un cambio de tendencia, en este ejemplo vemos hasta tres perforaciones y en ninguna de ellas ocurre lo que esperábamos.

Y es que la clave está no solo en la rotura al alza de dicha directriz, si no en que la curva de precios si está en una tendencia bajista, empiece a tener características de tendencia alcista. Y para que esto ocurra solo necesitamos tres movimientos.

cambio de tendenciaCONFIRMACION DE UN CAMBIO DE TENDENCIA 1.Rotura al alza de media móvil 150.  2. Pequeño recorte sin perder media móvil.  3. Superación del máximo del movimiento 1. SI estos tres pasos se cumplen estamos ante un cambio de tendencia.

Cierto es que podemos seguir utilizando las líneas de tendencia para que nos avisen, ojo nos avisen de posibles cambios de tendencia, pero la realidad es que un cambio de tendencia es confirmado y por tanto donde tiene mayor probabilidad de éxito es cuando se produce lo siguiente:

  1. Perforación al alza de media móvil
  2. Pequeño recorte sin perder la media móvil
  3. Superación del máximo del movimiento 1

Siguiendo estos 3 pasos somos capaces de detectar la confirmación del cambio de tendencia, puesto que a partir de ahí tenemos  en la cotización las características de una tendencia alcista: una tendencia alcista tiene como características una secuencia de máximos y mínimos crecientes y además su media móvil 150 es ascendente y está por debajo del precio.”

Un saludo y buen trading.

LV 20140827 LV VIDA D 54414406393 992x558@LaVanguardia Web

¿Qué es el Benchmarking?

Estimados lectores de Enbolsa.net esta semana os traemos un interesante artículo sobre el Benchmarking.

 

Benchmark es un término inglés que tiene varias acepciones, en nuestro caso, en el ámbito financiero, el Benchmark se define como un índice de referencia que se utiliza para hacer un seguimiento del mercado y el rendimiento de una cartera de inversión.

Podemos decir que es un indicador financiero que se usa como referencia para analizar el rendimiento de una cartera de valores de una forma sencilla. Como ejemplo, una inversión en renta variable española tomaría como benchmarking comparativo el IBEX35.

No obstante, un Benchmark debe reunir ciertas características que hagan posible e idónea la comparativa en base al crecimiento, las posibles fluctuaciones del índice, volatilidad, etc.

Otro ejemplo para tomar podría ser el de Fondos de Inversión. Si bien, 2018 no fue un año demasiado positivo, lo normal es que la renta sea positiva.

En la siguiente imagen podéis ver diferentes carteras de  inversión que podemos tomar como Benchmarks

En primer lugar, debe ser un indicador medible en cuanto a riesgo y rentabilidad.

Debe ser replicable y en el caso de índices bursátiles como el IBEX35, deben mostrar qué valores están integrados en él.

Así mismo, existen distintas categorías de Benchmarking, interno, competitivo y funcional.

Benchmarking interno:

Es propio de empresas grandes con diferentes departamentos o divisiones incluso internacionales. El objetivo suele residir en hacer comparaciones internas y para ello se ha de contar con datos e información suficientes y no existir problemas de confidencialidad.

Los datos y la información pueden ser tan amplios y completos como se desee. Es una base excelente no sólo para descubrir diferencias de interés sino también para comparar los niveles alcanzados dentro de la misma organización.

Benchmarking competitivo:

Se utiliza para comparar aspectos de los competidores más directos o con los líderes del sector o industria, sobre todo cuando la competencia resulta más agresiva.

Benchmarking funcional:

En este caso, la comparación sale de los propios competidores directos. Existe la posibilidad de compararse con líderes de otros sectores o industrias. Propicia la posibilidad de mejoras a diferentes niveles.

¿Cómo elegimos el Benchmark adecuado?

Para una elección adecuada debemos elegir un indicador que se adapte al tipo de inversión y de activos con los que operemos.

Si por ejemplo, tenemos una cartera de acciones que cotizan en los mercados españoles, uno de los índices que debemos tomar como referencia sería el IBEX35.

Por lo tanto, un benchmark nos ayuda a tomar decisiones sobre nuestras inversiones con mayor facilidad y nos permite conocer el funcionamiento de los mercados o instituciones sobre las que operamos.

 

A pesar de todo lo comentado, cabe decir que siempre es importante poder asesorarse con un profesional, sobre todo en casos en los que las inversiones sean de capital elevado y o de riesgo.

 

Espero haya sido de vuestro interés.

¡Que paséis una buena jornada de trading!

azucar contra cacao

Tendencia bajista en el Azúcar

Los contratos de futuros de azúcar en abril de 2019, SB5H ha estado mostrando signos de un movimiento correctivo al alza en el corto plazo. La acción del precio de los últimas sesiones muestra un patrón de velas ascendente hasta alcanzar un nivel de resistencia en el corto plazo.

La siguiente gráfica muestra la cotización del azúcar en el largo plazo.

La aparición de este patrón de velas es especialmente crítica, ya que el análisis de medio y largo plazo se encuentra en medio de una tendencia bajista clara y sin proporcionar señales que muestren debilidad de esta tendencia.

Fundamentalmente, los precios del azúcar han estado reaccionando a las noticias de Brasil, donde a principios de este mes, las noticias de un aumento en la producción de Brasil hicieron que los futuros del azúcar subieran cerca de 0.7%. Esto sucedió en un momento en que los inversionistas se quedaron cortos en la mayoría de los casos en las apuestas de azúcar a nuevas caídas debido a un exceso global y un exceso de oferta más que lo esperado en los mercados de Brasil, que producen cerca de un quinto de la producción mundial de azúcar. Sin embargo, los precios volvieron a bajar y en el proceso formaron el patrón técnico invertido de cabeza y hombros.

RADAR DE OPORTUNIDADES 2 1

Analizando el RADAR DE OPORTUNIDADES | Semana 15/2019

Vamos a comenzar por ver la pre-señal que dejamos analizando la semana pasada, para ver su desarrollo

Observamos como su cotización ha alcanzado los niveles de septiembre de 2018 pero aún no se ha producido el cruce de la mm 150 y 300 por tanto debemos esperar el cruce de estas al alza. Es aún un poco pronto para incorporar esta compañía a nuestra cartera, pero si resulta interesante ir teniéndola vigilada.

Esta semana nuestro RADAR DE OPORTUNIDADES se presenta de la siguiente forma:

Vamos analizar Acciona:

Vemos como se ha cumplido ya el objetivo de esta señal del VCN y como sigue mostrando fuerza esta compañía. El stop se colocaría en la directriz trazada desde niveles de diciembre de 2018 por tanto no debemos descartar esta compañía para futuras señales que se puedan activar.

Durante el mes de Abril estamos promocionando la forma de hacer Swing ya sea en Índices, Acciones o Divisas  es por ello que a final de Abril  puedes realizar nuestro curso de AVANZADO.  En este aprendes como incorporarte al mercado mediante la técnica MACD-ENB o ACELERADA dos técnicas que son tendenciales pero que se aplican en momentos diferentes de mercados para así aprovechar los diferentes movimientos de la curva del precio.

Si quieres más información de este curso puedes inscribirte en el enlace y un asesor se pondrá en contacto contigo para que te resuelva todas las dudas.

divisas

¿CÓMO FLUCTÚAN LAS MONEDAS EN EL MERCADO DE DIVISAS?

La gran mayoría operamos o hemos operado alguna vez en el mercado de divisas, pero ¿nos hemos parado a pensar alguna vez cómo fluctúan las monedas?

El mercado de divisas, conocido como Forex, nombre proveniente del término inglés Foreing Exchange, es un mercado bursátil descentralizado en el que se generan las ordenes y negocian las divisas.

Este mercado se considera el más líquido, llegándose a movilizar entorno a los 4 billones de dólares diarios.

Podemos destacar de este mercado, como hemos dicho, su carácter líquido, que es un mercado operativo las 24 horas del día, puede ser operado desde cualquier lugar debido a su carácter descentralizado, es un mercado transparente, con posibilidades de apalancamiento y que no implica costes de comisiones y transacciones elevados.

Y bien, ¿qué factores afectan al mercado de divisas en el corto y largo plazo?

La fluctuación general de divisas se produce en base a datos macroeconómicos, ya que como hemos dicho es un mercado muy líquido y de alta volatilidad.

Cómo pudisteis leer en el artículo sobre la importancia de los datos macroeconómicos, noticias sobre los tipos de interés, tasas de desempleo, inflación, PIB, nos permiten conocer cómo puede evolucionar una economía concreta.

La oferta y la demanda es, sin duda, el principal factor que hace fluctuar los precios en el mercado de divisas.

Es sabido que, si la demanda en una moneda aumenta, provocará un aumento en el precio de esta siempre que la oferta se mantenga o disminuya.

Referente a la oferta y demanda, las decisiones adoptadas por los Bancos Centrales influyen de manera directa sobre dichos niveles, fundamentalmente a través de los tipos de interés.

Otro de los factores que, sin duda interfiere en la fluctuación de las divisas es el sentimiento del mercado, reflejado en las tendencias.

Más a largo plazo, los flujos comerciales se constituyen como la base de las transacciones que se realizan a nivel internacional. Las exportaciones e importaciones hacen variar el valor de las monedas. Así, un país con superávit exportador tenderá a tener un valor al alza en su moneda.

En los últimos días podemos leer noticias referentes a conflictos entre Estados Unidos y China, sobre la crisis en la lira turca o infinidad de noticias sobre el Brexit en Reino Unido, pero ¿cómo afectan las fluctuaciones que se producen en las diferentes monedas al comercio internacional?

Para entender estas variaciones, debemos saber que los países, en función de los factores anteriormente explicados, pueden tener monedas fuertes o débiles.

Así, el precio de las exportaciones e importaciones aumentará o disminuirá.

Cuando una economía se considera con una moneda fuerte, se propicia que los productos sean más caros para los compradores.

Esto es propio de economías productoras y que no dependen de las importaciones de otros productos como medio para ser sanas.

En cambio, cuando se cuenta con una moneda débil, se consigue ser una economía más competitiva de cara a las exportaciones.

En procesos de estancamiento económico ha sido usado por países como Estados Unidos para conseguir aumentar las exportaciones y con ello, la producción propia.

A pesar de lo comentado y de cómo los propios países pueden “jugar” con la apreciación o devaluación, estos cambios dependen en su mayor medida de los factores que afectan al mercado anteriormente analizados.

Por lo que una devaluación de la moneda en un país provoca que otro país se encuentre “sin quererlo” con una moneda más fuerte en determinados momentos.

Estos cambios en las fluctuaciones, unido a los tratados de libre comercio, provocan que las tasas arancelarias vayan perdiendo peso e importancia en las diferentes fluctuaciones que puedan provocar los países, aunque como podemos leer en los últimos días, son herramientas que utilizan los países en los conflictos que se producen, como es el caso de dos grandes economías como Estados Unidos y China.

Con esto, espero os sirva como herramienta para profundizar en vuestro análisis diario y a entender mejor los mercados.

¡Que paséis una buena jornada de trading!

Saludos.

oportunidad de inversion

¿Conoces las últimas señales del RADAR DE OPORTUNIDADES?

Hoy continuamos analizando nuestra sección del RADAR DE OPORTUNIDADES, sección que puedes encontrar dentro de la ZONA PREMIUM.

Para entender la información que se facilita en los diferentes filtros que podemos aplicarle al mercado lo puedes aprender en el CURSO DE AVANZADO, curso en el que aprenderás la técnica del MACD-ENB y ACELERADA  dos técnicas fundamentales para operar el perfil de SWING-TRADING.

Estas dos son técnicas tendenciales que aprovechan los impulsos del mercado, siendo el MACD-ENB para incorporarnos al final de la corrección y la técnica ACELERADA para poder incorporarnos en los plenos impulsos. Para poder entender al máximo su explicación puedes acceder al CURSO AVANZADO y aprovechando que en el mes de Abril tenemos la actualización de este.

Veamos cómo se encuentra esta semana el RADAR DE OPORTUNIDADES:

Como vemos tenemos ya activadas dos señales por la técnica MACD-ENB, dos por VCN y una por acelerada, son señales  que ya han cumplido su objetivo, por tanto vamos analizar alguna que este próxima a dar señal y la semana que viene analizaremos si ha cumplido objetivo.

Aplicando los Filtros adecuados a este espacio nos da como resultado los activos que estarán propios para ser operados en los próximos días

En esta señal del VCN observamos como se está produciendo una preseñal por esta técnica, por tanto solo tendremos que tener esta compañía vigilada por si en los próximos días se termina de activar dicha preseñal.

No te pierdas los lunes y jueves la sección de webinar PREMIUM donde analizamos los diferentes las diferentes compañías y siempre hacemos un repaso los sectores e industrias.

 

INFORME BURSATIL

Datos macro para las divisas durante esta semana.

A principios del día:

Los datos económicos programados para el lanzamiento a través de la sesión asiática fueron más claros esta mañana. Estadísticas clave se limitaron a las cifras de ventas minoristas trimestre de Nueva Zelanda.

Para el dólar kiwi,

Según las cifras dadas a conocer por Nueva Zelanda, las ventas minoristas centrales aumentaron en 2% en el 4 º trimestre con respecto al anterior. Llegando muy por delante de un aumento previsto del 0,8%, en el tercer trimestre las ventas también se revisaron al alza a un aumento del 0,7%.

Las ventas minoristas crecieron un 1,7% en el cuarto trimestre, llegando por delante de un aumento del 0,5% previsto.

  • El volumen de ventas aumentó marcando un récord del 8,2% para el sector farmacéutico y otras tiendas minoristas. Los servicios de alimentos y bebidas aumentaron un 4,2% en el trimestre, también un récord.
  • El aumento en las ventas se atribuyó a un número récord de visitantes en diciembre de 2018. Los visitantes totalizaron 529,300, rompiendo el récord mensual anterior alcanzado en diciembre de 2017.

Por otra parte, yen japonés se encuentra mostrando un ligeró ascenso del 0.02% con respecto al dolar más en la sesión. Mientras que el dólar australiano se ubicó en $ 0.7144, una ganancia de 0.21%.

Las ganancias para el yen japonés llegaron, a pesar del riesgo en el sentimiento, con la extensión de Trump a la 1 st proporcionar apoyo fecha límite de cambios de marzo en el inicio de la semana. La economía japonesa ha enfrentado muchos vientos en contra desde el inicio de la guerra comercial.

¿Qué esperar para el euro esta semana?

Es un comienzo de semana particularmente tranquilo debido a que no existen publicaciones relevantes durante la sesión que puedan influenciar en la cotización del Euro Dollar.

El optimismo sobre las perspectivas de un acuerdo comercial entre los EE. UU. y China proporcionará algún apoyo temprano. Si bien el riesgo sobre la confianza será positivo, la Unión Europea podría ser la siguiente en la lista de objetivos comerciales de EE. UU., Lo que sería negativo para el Euro. Al considerar el entorno económico actual, lo último que necesita la UE es que las tarifas afecten al sector automotriz, lo cual incrementaría el riesgo del mercado actual.

Libra

El Brexit marcará la dirección de la Libra durante toda la semana.

Cada vez se encuentra más cercano la fecha limite para la formalización del Brexit.

Ante esto, el fin de semana, Theresa May, anunció que la votación parlamentaria sobre el acuerdo Brexit no tendría lugar hasta el 12 de marzo, todo ello con la salida prevista de Inglaterra de la unión europea para el 29 de marzo.

Las negociaciones entre la Unión Europea y el gobierno británico se reanudarán mañana. El apretado calendario sugiere que una demora en la salida de Gran Bretaña es casi inevitable, suponiendo que el Parlamento no permita una salida sin acuerdo.

Después de la demora para un voto significativo, probablemente habrá una reacción parlamentaria de los miembros ante la demora. Más miembros podrían dirigirse al Grupo Independiente …

Si bien el enfoque estará en el Brexit, el Gobernador de BoE Carney hablará más tarde en la mañana. Cualquier orientación a futuro sobre la política monetaria y la economía será de interés antes de las audiencias de inflación del martes.

Al otro lado del estanque

Es un día tranquilo en el frente de datos. Sin estadísticas de material programadas para su lanzamiento, el enfoque estará en las conversaciones comerciales, la cumbre de Trump con el líder norcoreano Kim Jong Un y el testimonio de la Presidencia de la FED de mañana ante los legisladores.

El progreso en las conversaciones comerciales y el anuncio de una ampliación de la 1 st fecha límite de marzo salieron del dólar en la parte posterior del pie al comienzo de la sesión.

En el momento de redactar este informe, el índice de dólar spot bajó un 0,05% hasta 96.462.

Dolar canadiense

Sin estadísticas ni publicaciones relevantes la dirección que pueda tomar el precio del dolar canadiense se producirá en función del precio del petróleo durante la semana. Se espera que las decepcionantes cifras de ventas minoristas de diciembre y la caída en los precios del WTI dejen al Banco de Canadá en un patrón de tenencia a corto plazo.

Riesgo en la confianza de las actualizaciones positivas en las negociaciones comerciales entre EE. UU. Y China debería limitar cualquier inconveniente en el día.

zonas de control

GIRO ALCISTA EN AGRICULTURA con un 80% de probabilidades.

Esta semana hemos vuelto a lanzar nuestros buscadores inteligentes de METASTOCK en busca de opciones interesantes que mostrar a nuestros lectores de enbolsa y hemos encontrado una relevante oportunidad de giro alcista a través de la estrategia de swingtrading LCI en una activo financiero incluido en el grupo de materias primas y mas concretamente el grupo generalista de las commodities agrícolas.

El LCI es un sistema de trading que utiliza un avanzado y potente buscador de soportes y resistencias con alta probabilidad de giro. Estas zonas de trading son automáticamente detectadas por los expertos buscadores  programados,  y en el caso que aparezca una oportunidad de trading el sistema nos notificará los puntos de entrada , los niveles de objetivo , el nivel de stop loss y los patrones de confirmación necesarios para iniciar la operación de compra o de venta.

El sistema de búsqueda y cuantificación de oportunidades está basado en la búsqueda de múltiples aspectos técnicos como son las zonas de soporte y resistencia horizontal encontrada , los niveles de fibonacci que actúan como zonas de control, el aumento o disminución del volumen de un activo, los ciclos de movimientos, la volatilidad y los patrones de candlestick que aparezcan en las zonas de conflicto o zonas de trading.

Todos estos puntos encontrados son analizadas y cuantificados en un ranking o un score que cuantifica la calidad de dicha señal encontrada.

Esta puntuación de probabilidad de giro en una zona concreta de control junto con la señal encontrada de compra o venta en un punto determinado del movimiento de la curva de precios, es lo que nos hace pensar en un patrón de giro alcista o bajista lo suficiente satisfactorio como para emprender la operación.

El resultado obtenido con el estudio del RADAR LCI ha sido muy concluyente con el activo que vamos a analizar. Las materias primas AGRICOLAS a través de su ETF POWERSHARES DB AGRICULTURE nos han aportado un resultado de una posible zona de suelo en los niveles actuales de precio y el sistema de giro alcista LCI nos da una posibilidad alcista del 80% frente a la posibilidad bajista de un 20% para este activo.

La señal activa en MATERIAS PRIMAS AGRICOLAS tiene una probabilidad de giro alcista del 80% sobre 100% frente al 20% sobre 100% de que siga siendo bajista (BEARISH), probabilidad medida por el indicador azul de la parte superior del gráfico.

Además se ha generado una señal de compra a través del indicador rojo que aparece en la parte inferior del gráfico, que nos indica que este activo se encuentra en zona de sobreventa, dicha señal es denominada PB que aparece en el gráfico adjunto en color verde debajo del día de cotización. Esta señal es la PÍVOT SIGNAL y por lo tanto una de las más interesantes que genera este sistema LCI.

En el texto de la parte izquierda del gráfico podéis ver los requisitos de la operación siempre y cuando en los próximos 2-3 días el precio del ETF AGRICOLA active la señal de compra con la superación de LIMIT ENTRY en los 16.88 euros.

Como dato adicional, el sistema nos muestra tres niveles posibles de salida. Uno de ellos es mas sencillo de conseguir y no siempre corresponde al ratio de riesgo 1:1 en este caso estaría fijado en el nivel de los 17.16 euros .

El segundo nivel de salida ya es más interesante desde el punto de vista riesgo/beneficio y en este caso está fijado en los 17.45 y se considera como nivel PRIMARIO de objetivo.

Por ultimo tenemos el objetivo extendido que está situado en la zona de los 17.83 euros que es un nivel de precios muy alejado del punto de entrada y cercano a los máximos alcanzados por esta MATERIA PRIMA en el mes de octubre del pasado año 2018

En el caso que la entrada alcista sea una realidad consumada en los próximos 3 dias, deberemos fijar un STOPLOSS en los niveles de 16.67 como nos marca el texto de esta tecnica contratendencial LCI

 

INFORME BURSATIL

Datos macroeconómicos para esta semana

Saludos desde Enbolsa.net.

El día de hoy vamos a realizar una serie de datos macroeconómicos.

Para el Dólar, volvemos al ritmo de las cosas después de las cifras del mercado laboral de la semana pasada, con estadísticas clave a través de la semana que incluyen el PMI no manufacturero ISM de diciembre y las cifras de pedidos de fábrica de noviembre que vencen el lunes, las cifras de apertura de empleos de noviembre se publicarán el martes los datos comerciales y las cifras semanales de solicitudes de desempleo del jueves y las cifras de inflación de diciembre se publicarán el viernes. Los números del lunes y viernes serán los impulsores clave del dólar, aunque podemos esperar mucha influencia de la Oficina Oval cuando los funcionarios estadounidenses reanuden las conversaciones comerciales con China. En el frente de las políticas, los discursos de los miembros del FOMC y del presidente de la FED y las actas de las reuniones del FOMC también proporcionarán orientación, al igual que cualquier actualización sobre el cierre del gobierno. El índice del dólar al contado terminó la semana con una baja de 0.19% a $ 96.198.

Para el EURO , los datos económicos son más ligeros pero de influencia, con estadísticas que incluyen pedidos de fábricas de noviembre fuera de Alemania y ventas minoristas fuera de Alemania y la zona euro el lunes, cifras de producción industrial alemana el martes y datos comerciales de Alemania y desempleo de la zona euro tasa el miércoles. Podemos esperar que el foco esté en las estadísticas fuera de Alemania durante la semana. Fuera de los números, las actas de la reunión del BCE del jueves también serán de influencia. El EUR / USD terminó la semana con una baja de 0.43% a $ 1.1395.

Para la Libra , es una semana relativamente ocupada en el frente de datos, con estadísticas que incluyen las cifras de precios de la vivienda de diciembre que se publicarán el lunes, el monitor de ventas minoristas BRC de diciembre y el Balance de precios de la vivienda RICS el jueves y el PIB de noviembre, la producción industrial y manufacturera y las cifras comerciales de Viernes. Si bien es de esperar las estadísticas del viernes para tener la mayor influencia en la Libra, una semana de debate parlamentario sobre el acuerdo Brexit, por delante del lunes 14 º voto ‘s, es probable que sellar el destino de la libra a través de la semana. El GBP / USD terminó la semana con un aumento del 0.19% a $ 1.2723.

Para el Dolar Canadiense, las estadísticas de la semana incluyen el PMI de Ivey de diciembre el lunes, los datos comerciales del martes de noviembre y, lo que es menos significativo, las cifras del sector de la vivienda hasta el miércoles y el jueves. En el frente de los datos, el PMI de Ivey y las cifras de comercio tendrán el mayor impacto, ya que las estadísticas se publicarán antes de la primera decisión de tasas de interés del Banco de Canadá el miércoles que será el motor clave de la semana. Loonie terminó la semana con un aumento de 1.94% a C $ 1.3374 frente al dólar estadounidense.

Para el dólar australiano , los datos económicos programados para su lanzamiento incluyen el Índice de Manufactura AIG de diciembre el lunes, los datos comerciales de noviembre el martes, los números de aprobación del edificio el miércoles y las cifras de ventas minoristas de noviembre el viernes. La atención se centrará en las cifras de ventas comerciales y minoristas en el frente de datos, mientras que las conversaciones comerciales entre los EE. UU. Y China también afectarán al dólar australiano durante la semana. El dólar australiano terminó la semana con un aumento del 0,94% a $ 0.7113.

Para el yen japonés , los datos económicos programados para el lanzamiento están en el lado más ligero, con estadísticas limitadas al gasto de los hogares en noviembre y las cifras de la cuenta corriente que saldrán el viernes. Mientras que las cifras de gasto de los hogares darán algunas orientaciones sobre cómo el 4 ºtrimestre está buscando, la dirección en el yen en última instancia, se basaba en los Estados Unidos – conversaciones comerciales de China y el sentimiento hacia la economía global. El yen japonés terminó la semana con un aumento del 1,60% a ¥ 108,51 frente al dólar estadounidense.

Fuera de China , los datos económicos se limitan a las cifras de inflación de diciembre que se publicarán el viernes. Las estadísticas no se verán limitadas a ningún impacto en los mercados financieros globales, con la reanudación de las conversaciones comerciales entre los EE. UU. Y China a partir del lunes como el principal impulsor de la semana.

No obstante no podemos olvidar los riesgos geopolíticos para esta semana.

Brexit : los miembros del parlamento vuelven a negociar el acuerdo de Brexit, las conversaciones del parlamento son el motor principal de la semana, la Libra probablemente esté bajo una presión significativa si las posibilidades de un voto favorable disminuyen aún más, un voto en contra también podría aumentar las perspectivas De un voto de no confianza contra los conservadores.

Guerra comercial entre Estados Unidos y China : el inicio de las negociaciones comerciales y el sentimiento de riesgo dependerán de las actualizaciones de las conversaciones, cualquier indicio de más aranceles y esperan que los mercados alcancen el botón de pánico.

En el frente de la política monetaria ,

Para el Dolar canadiense, la decisión política del Banco de Canadá del miércoles estará enfocada y, si bien las previsiones son para que se mantenga el BoC, la orientación hacia el futuro será clave, las preocupaciones sobre la caída de los precios del crudo y la guerra comercial en curso entre los factores de EE. UU. Y China Eso podría hacer retroceder el BoC a una declaración relativamente moderada. La declaración de la tarifa y los minutos de la reunión serán el área de enfoque.

Para el dólar estadounidense , los discursos de los miembros del FOMC durante la semana y el discurso programado de la Presidencia de la FED el jueves serán particularmente influyentes, ya que la publicación de las actas de las reuniones del FOMC del miércoles probablemente no tendrá demasiado impacto luego de los comentarios de Powell del viernes pasado.

Para el EURO, las actas de la reunión del BCE del jueves estarán en foco, las actas probablemente no respalden demasiado al EUR.

INFORME

¿Dónde se encuentra el dinero?

Saludos desde Enbolsa.net.

El día de hoy vamos a realizar un estudio de flujos de capital para determinar hacia donde esta fluyendo el dinero y ver que mercados o activos financieros son los más rentables.

Para empezar el análisis debemos de comenzar estableciendo que en los mercados financieros se encuentran participando 4 tipos de activos que son las acciones, las divisas, la renta fija y las materias primas, obligatoriamente el dinero debe de estar entre estos cuatro tipos de activos.

Si observamos el gráfico del SP500 vemos que en la actualidad el capital esta saliendo del mercado de renta variable (aunque mantiene su tendencia alcista el índice).

Esto es una señal de que el mercado vaya a entrar en un mercado claramente bajista como en 2007, la verdad es que no, pero es un aviso, lo que si puede ocurrir es un movimiento correctivo que se pueda prolongar en el tiempo como ya ocurrió en 2015.

Pero una cosa debe de quedar clara, actualmente hay mercados que se están comportando mejor.

Para ello veamos el comportamiento del Euro Bund.

Si observamos la cotización de la renta variable se observa rapidamente como tiene un mejor desempeño que la renta variable, de hecho supero el importante nivel de resistencia que sostenía desde hace años para formar un nuevo impulso al alza.

Esto se debe al elevado incremento de la incertidumbre vivida en los mercados financieros.

Con el presidente de los EE. UU., Trump, activo en la arena política y una serie de bancos centrales que buscan avanzar hacia la normalización de la política monetaria, hubo algunos cambios importantes en los mercados mundiales de acciones a lo largo del año y algunos movimientos importantes en los mercados de productos básicos y de divisas para que los inversionistas no duden A medida que entramos en el año nuevo.

Si bien hubo muchos eventos que influyeron, hubo algunos que sacudieron los mercados financieros a lo largo del año. Los más notables fueron

Guerra comercial entre Estados Unidos y China : una de las principales áreas de enfoque para el presidente de los Estados Unidos ha sido el comercio, con desequilibrios y un déficit comercial creciente como un problema para Trump. El enemigo número uno es y siempre ha sido China y no hubo palabras difíciles, con el despliegue de aranceles y las medidas de represalia que afectaron a los mercados financieros mundiales durante todo el año.

Reintroducción de sanciones contra Irán : El presidente de Estados Unidos se retiró del acuerdo nuclear multinacional con Irán el 8 º de mayo, con sanciones de petróleo crudo lanzado el 4 º noviembre.

Las esperanzas de un retroceso en la producción mundial hicieron que el Petróleo alcanzara un máximo de 2018 $ 76.41 antes de la decisión de la administración estadounidense de aprobar las exenciones a las sanciones sobre las exportaciones de petróleo crudo de Irán a 8 países. Las preocupaciones por un exceso de oferta hicieron que los precios cayeran a un mínimo de 2018 $ 42.53 en la víspera de Navidad.

Elecciones generales en Italia : El 1 junio, un segundo gobierno populista tomó el control en Europa, esta vez de la del mundo 8 ª economía más grande. Los temores del mercado disminuyeron tras la decisión del gobierno de cumplir con las normas presupuestarias de la UE, pero solo después de un período de confrontación.

En lo que va del año, el FTSEMIB ha bajado un 16,15%, con una combinación de riesgo geopolítico y problemas económicos que pesan sobre las acciones italianas.

Corea del Norte : de enemigo a amigo: La primera cumbre entre un presidente de Estados Unidos y una cabeza de Corea del Norte del Estado tuvo lugar el 12 mes de junio. Se logró un acuerdo para desnuclearizar, pero fue un avance y avance antes de la Cumbre, con una guerra de palabras que afectó a los mercados en la primera parte del año.

Si bien no hubo un rally de mercado de base amplia, el hecho de que un presidente norcoreano y estadounidense se haya sentado cara a cara es digno de mención.

Los TLC cambio de marca : Las negociaciones comerciales entre los EE.UU., México y Canadá podrían haber ido más suavemente, con un tiempo morphing versión de TLC se acordó el 30 septiembre. Las negociaciones de un año de duración culminaron en el acuerdo comercial entre Estados Unidos, México y Canadá (USMCA).

A pesar del acuerdo, una caída en los precios del petróleo, el despliegue de sanciones a principios de año sobre el aluminio y el acero y los indicadores económicos más débiles han llevado a un Banco de Canadá a ser más cauteloso con un descenso del dolar canadiense del 8,46% en el año. frente al dólar estadounidense.

Estados Unidos a medio plazo : Tras la sorprendente victoria en la elección presidencial, los republicanos retrocedieron un paso en el medio plazo, con la pérdida de la Cámara de Representantes, lo que llevó al plan de carreteras de 4 años de Trump a un final abrupto, que finalmente lleva a su fin de año en que el gobierno cerró, el presidente de Estados Unidos intentó forzar a los demócratas a entregar fondos para el ‘Muro’.

Si bien no hubo un pánico en el mercado masivo derivado del resultado ampliamente anticipado, los próximos 2 años sin duda ofrecerán mucho para que los mercados lo consideren, el actual cierre del gobierno es solo una muestra de lo que está por venir.

Brexit : Después de casi 18 meses de discusiones y negociaciones, el 25 de noviembre, la UE y el Reino Unido llegó a un acuerdo sobre los términos en que Gran Bretaña abandonará la UE en marzo del próximo año. Las negociaciones extendidas no se produjeron sin algunas consecuencias importantes, la renuncia de los miembros del Partido Conservador y la primera ministra británica, Theresa May, sobrevivió a un voto de no confianza. Esto no ha terminado todavía, con el voto parlamentario sobre el acuerdo, que tendrá lugar el 14 de enero de año 2019.

La libra esterlina cayó a un mínimo de 52 semanas de 1.2487 en diciembre, después de haber alcanzado un máximo de 52 semanas de 1.4339 en abril, la decisión de retrasar la votación parlamentaria sobre el acuerdo Brexit que arroja el mínimo actual de la libra.

En su informe anual sobre las operaciones de cambio, el Danske Bank ha desarrollado recientemente 5 temas, así como 7 ideas de negociación para considerar en 2019. A continuación, ofrecemos un resumen de las expectativas presentadas por este banco:

1: Signos de agotamiento del ciclo. Los activos riesgosos se encuentran bajo presión en el corto plazo debido al crecimiento y una política monetaria más restrictiva y sugieren un posicionamiento selectivo para el mantenimiento y limitan la exposición a corto plazo a la volatilidad. Pero a medida que el ciclo se estabilice a mediados de 2019, considere el largo plazo.

2: La divergencia escandinava debe continuar. Los ciclos de política y crecimiento de Noruega y Suecia pueden parecer similares. Pero Noruega sigue estando bien aislada contra una desaceleración global persistente a través del sector petrolero, mientras que Suecia es frágil debido a la construcción de viviendas y al bajo crecimiento salarial.

3: Situación demográfica. Los diferenciales de rendimiento están aumentando, es evidente una división entre los exportadores de capital y los importadores. Los cambios demográficos podrían limitar la presión al alza sobre las monedas “excedentes” que aún tendrán que comprar activos en USD.

4: El USD esta sobrevalorado. Pero debería aumentar aún más en 2019, ya que los precios del mercado “superan” las expectativas de la Reserva Federal. Además, la reducción en los balances de la Fed limita el riesgo de un diluvio de liquidez vinculado al techo de la deuda de EE. UU., Y anticipamos un aumento del USD que es mayor que el de los contratos de futuros.

5: La valoración disparará señales. El USD permanece sobrevalorado frente al GBP, el EUR, el JPY y la mayoría de las monedas de los mercados emergentes. Sin embargo, a medida que más bancos centrales se “normalizan” y los riesgos políticos son evidentes, se deben hacer ajustes de valuación, apoyando GBP, NOK, EUR y otras monedas europeas.

7 Escenerario de una posible recesión estadounidense. Si surge un escenario de este tipo, debería alimentar una revisión de precios marcada por la Fed y el USD sufriría las consecuencias. La venta asociada al riesgo probablemente resultaría en un fortalecimiento del yen japonés y el euro debería resistir.

En conclusión, mientras que el mercado de renta variable no vuelva a comportarse con fortaleza hay que ser muy selectivos con los activos en los que se invierten.

Psicologia para un trader de exito min

Objetivos realistas para trader realistas

Es mejor cojear por el camino que avanzar a grandes pasos fuera de él. Pues quien cojea en el camino, aunque avance poco, se acerca a la meta, mientras que quien va fuera de él, cuanto más corre, más se aleja.

En los siguientes fragmentos intentare esclarecer la visión que tiene enbolsa sobre la rentabilidad anual que deberíamos alcanzar con nuestro trading, para ello permitidme mostraros un par de problemas muy comunes que solemos comentar en nuestras sala de trading ENB.

Falta de concreción al marcar los objetivos

Cuando le preguntas directamente a un trader ¿Qué objetivo de rentabilidad quieres conseguir? La mayoría de los trader siempre responden de forma muy similar, con rodeos. “El máximo que se me permita” o “cuanto más mejor”. Es uno de los errores más cometidos. Nos equivocamos cuando marcamos objetivos como voy “hacer más deporte”, “voy a dejar de fumar”, “voy a perder peso” Eso no es un objetivo.  Hay que ser escrupulosamente específico en la descripción del objetivo, en la definición de los hitos y en la fijación de los plazos. Os pongo un ejemplo para que entendáis a que me refiero:

¿Cuáles son tus objetivos de trading?

–          No tengo.

Bueno, ¿Qué te gustaría conseguir?

–          Me gustaría comprar un coche

¿Cuánto dinero necesitas?

–          15.000€

Muy bien, ¿Cuándo lo quieres comprar?

–          Dentro de 6 meses

Perfecto. ¿Cuánto dinero tienes en la cuenta de trading?

–          10.000€

Así que quieres conseguir un beneficio del 150% en 6 meses. ¿No?

–          Eso parece

Es decir, un 300% anual. ¿Cuánto estarías dispuesto a sacrificar para ganar tanto dinero?

–          No lo sé, no lo he pensado.

¿Estarías dispuesto a perder 5.000€?

–          No, eso sería excesivo. Quizás 1.000€

Así que quieres hacer un 150% de beneficios en 6 meses, pero asumiendo solo un 10% de riesgo. ¿Conoces algún sistema de trading que te proporcione sistemáticamente una ratio de riesgo-beneficio 1 a 15?

–          No,

Ni yo, ya una ratio 1 a 3 es excelente, imagina el disparate en el que estabas pensando. Recomendamos que vuelva a empezar y sea más realista con los objetivos propuestos. Esto le ayudara reducir el estrés y la ansiedad en su operativa por marcarte hitos tan irrealizables.

Nivel de formación y operaciones realizadas bajo la misma técnica

En Enbolsa.net marcamos objetivos en función del nivel de aprendizaje y en función de lo que estaría dispuesto a perder sin cambiar de metodología. Porque si llevo 1 año y más de 100 operaciones trabajando con una misma técnica, me hago experto en esa técnica, en el momento que la cambie es otra cosa totalmente distinta y vuelvo a iniciar mi proceso de aprendizaje.  No podemos marcar el mismo objetivo de rentabilidad para un trader que comienza que para uno más experimentado. Para todos aquellos trader que comienzan el objetivo estaría bien claro, “No perder dinero de mi cuenta de trader y realizar más de 100 operaciones con la misma técnica” a medida que practico esta misma forma de hacer podre ir mejorando mi grado de excelencia y por ende mis rentabilidades y objetivos. Como decía Tom Basso, uno de los secretos está en: “Piensa en cada operación que haces como una más de las próximas mil operaciones que vas a ejecutar. Si eres capaz de pensar en términos de las siguientes mil operaciones, el resultado de la operación actual será más fácil de asimilar. ¿A quién le preocupa si la operación actual es ganadora o perdedora? Se trata de una operación más.”

En el trading hacemos uso diariamente de ese apalancamiento para acelerar el ritmo de beneficios, con ello aceleramos el tiempo y hacemos que los días sean semanas, las semanas como meses y los meses como años. Pero nunca compare el trading con el casino ni los juegos de azar. En este negocio no existe la suerte sino las cosas bien hechas. Si decide pasar 600€ con su tarjeta de crédito a su cuenta de trading y jugar un ratito (porque no estaría haciendo otra cosa), no culpe ni al bróker, ni al trading, ni al sistema, ni a internet ni a la plataforma…sea responsable, eso no es trading. Cuando usted opera con un sistema de trading existen rachas de operaciones positivas y menores, pero también existen rachas de operaciones negativas. Para ganar dinero de manera consistente usted debe estar preparado para capear las rachas negativas y solo un uso del apalancamiento correcto le hará observar la grandeza de este negocio.

Binomio rentabilidad-riesgo

¿Cuánto estamos dispuestos a arriesgar? La mayoría de trader principiantes presta muchísima atención a lo que se puede conseguir, pero no a lo que se puede perder y ambos guardan una estrecha relación. Tanto es así, que me atrevería a decir, que, si vas buscando 500 pip al día, tendrás que estar dispuesto a perder en algún momento 500 pip al día. La cuestión es, en el momento que pierdas 500 pip ¿estarás igual de enfocado para seguir haciendo lo que hacías con la misma metodología aplicada? ¿O buscaras otra metodología nueva porque está ya no te gusta? Si buscas otra forma de hacer da igual tu formación anterior y el tiempo practicando, comienzas desde cero.

En todo caso estaríamos hablando de cifras de entre el 10 y el 20% anual de media, lo cual es absolutamente espectacular, pero muy lejos de las cifras necesarias para que alguien con 500 euros pueda vivir del trading después de un par de años.

Es decir, olvidarse de ganar un 100% todos los meses. Puede que alguna vez suceda, pero este no es el camino correcto puesto que ante estas rentabilidades otros meses lo perderás todo, el corto plazo oculta lo que el medio y largo revela. Cuando operes con un sistema de trading existirán rachas de operaciones positivas, pero también existirán rachas de operaciones negativas. Para ganar dinero de manera consistente debes estar preparado para capear las rachas negativas y solo un uso del apalancamiento correcto le permitirá variaciones mensuales que luego podrá asumir y seguir con su proyección alcista. En resumen, se trata de cuidar la cuenta e ir poco a poco y constantemente como una hormiguita.

¡Así que… paso a paso y buen trading amigos!

FONDO TRADING

Trading en Directo por EnBolsa.net

Cada Lunes de 14:30 a 16:00h nuestros lectores y seguidores podrán asistir a nuestras emisiones en directo donde mostraremos cuales son los activos a vigilar a lo largo de la semana y que estrategias estamos siguiendo en el intradia.

En estos directos utilizaremos nuestras técnicas de swing y scalping pudiendo alcanzar probabilidades de éxito del 80 y 90%.

Los activos que analizaremos son los pirncipales como IBEX35, DAX30, EURUSD, GBPUSD, ORO PETROLEO, SP500,….

A través de nuestro canal de youtube no se perderá ninguno de nuestros video analisis o emisiones en vivo, por lo que si lo desea puede suscribirse a nuestros canal de youtube. 

¿Quieres ver las sesiones anteriores?

 

trading oro1

El oro y el USD es golpeado por los flujos de capitales.

Los mercados de oro fueron golpeados durante la sesión de negociación del viernes, ya que el nivel de $ 1215 ha ofrecido demasiado en el camino de la resistencia. En última instancia, este es un mercado que está reaccionando al dólar estadounidense en general, que por supuesto tuvo un impulso después de la volatilidad en la libra esterlina.

Los mercados de oro fueron golpeados durante el día el viernes, alcanzando el nivel de $ 1200, un área que ha sido respaldada en el pasado. Eliminamos mucho flujo de pedidos en ambas direcciones durante la sesión, y ahora parece que los mercados están realmente volviéndose locos por los comentarios de Teresa May sugiriendo que el Brexit podría ser un “Brexit sin trato”. En última instancia, este mercado es bien soportado entre el nivel de $ 1200 y el nivel de $ 1195 debajo. Esta es un área que debería seguir siendo masiva en sus implicaciones, por lo que si tuviéramos que dividir por debajo de la banda de apoyo aquí, sería extraordinariamente negativo.

En la situación actual, el mercado del oro puede formar un rango lateral en este nivel, por lo que una operativa basada en el empleo de osciladores puede ser muy rentable.

No obstante, al considerar el timeframe superior nos encontramos con la siguiente gráfica:

A largo plazo parece un poco más siniestra la situación técnica para el oro, ya que próximamente va a empezar a probar soportes importantes.

Si el soporte de los 1160 dolares se perfora, se pasaran a alcanzar el siguiente nivel de soporte en los 1050 dolares.

Por otra parte, podemos evidenciar que ante toda esta situación descrita, podemos observar una salida de capital proveniente del oro hacia los mercados de renta variable, debemos de ser conscientes que esto se produce porque la rentabilidad ofrecida por el mercado de materias primas es superior al de los commodities en estos momentos.

Al considerar la situación del Dolar encontramos:

El dolar esta mostrando una situación de debilidad técnica apoyado por una elevada volatilidad en su cotización, no obstante podemos destacar que esta situación se debe a que los principales índices bursátiles de EE. UU. se encuentra en una situación muy alcista frente al resto de activos, lo que conlleva una generación de debilidad en esta divisa.

Por otra parte, los mercados financieros no muestran casi ninguna respuesta a las noticias de que China instituirá nuevas tarifas de bienes estadounidenses por un valor de $ 60 mil millones, según un informe de Reuters. Las nuevas tarifas de entre 5 y 10 por ciento se incluirán en una lista de 5.207 productos estadounidenses el 24 de septiembre.

Los nuevos aranceles son una represalia por las acciones del lunes. La administración del presidente Trump anunció que impondrá aranceles del 10 por ciento sobre los $ 200 mil millones de las importaciones de China a partir del 24 de septiembre. Trump también dijo que si un nuevo acuerdo comercial no está en vigencia antes de fin de año, las tarifas subirían al 25 por ciento el 1 de enero de 2019.

Noticias económicas de Estados Unidos

En otras noticias del martes, un informe publicado por la Asociación Nacional de Constructores de Viviendas (NAHB, por sus siglas en inglés) dijo que la confianza de los constructores de vivienda en Estados Unidos se mantuvo firme en el mes de septiembre.

El informe dice que el índice NAHB / mercado de viviendas de Wells Fargo llegó a 67 en septiembre, sin cambios desde agosto. Los economistas esperaban que el índice descendiera a 66, lo cual supone una mejora de las perspectivas económicas.

 

 

Forex

Al comprar el dólar estadounidense con las demas divisas se puede encontrar que se cotiza a la baja frente a la mayoría de las monedas principales, excepto el yen japonés, a pesar de los crecientes rendimientos de los bonos del Tesoro, que tienden a impulsar la demanda del dolar.

Podemos resumir que la debilidad del oro y el dolar de Estados Unidos, se debe a que la economía estadounidense se prevé que pueda seguir mejorando e incrementando su rentabilidad por lo que a la hora de elegir activos para invertir será más interesante fijarse en el mercado de renta variable que en los mercados alternativos.

Un saludo y buen trading.

BRASIL

¿Puede ser Brasil un problema para el mercado de América Latina?

BRASIL, ANTE UNAS ELECCIONES CRUCIALES

Estimados lectores de Enbolsa.net, hoy os traemos un análisis sobre la situación de Brasil

La situación en Latinoamérica, en general, es de debilidad, y centrándonos en el índice que nos ocupa, podemos analizar cómo la tendencia se torna bajista, como nos muestra el histograma que aparece en la parte inferior de nuestro gráfico, calculado a través de las dos medias del oscilador MACD, mostrándonos claros síntomas de debilidad y encaminándose cada vez más a un posible cambio de tendencia.

Tal como apreciemos en la siguiente imagen, el índice brasileño Bovespa, está atacando nuevamente el nivel de los 33 puntos, soporte que, si pierde, confirmará este cambio de tendencia, anticipando una caída posiblemente hasta el siguiente mínimo relevante que marcó a finales de 2016.

Antes que nada, vamos a estudiar las principales consecuencias de la inestabilidad en el mercado brasileño. El desencadenante fue la huelga de camioneros antes de las elecciones generales, momento desde el cual, el panorama político no ha mejorado, sin embargo, se estima una futura calma, tras las elecciones del 7 de octubre.

La candidatura de Fernando Haddad, sustituyendo a Lula da Silva, en representación del PT ha sido acusada de corrupción, lo que puede ser simplemente una estrategia de rivales, pero es poco probable que ayude. Por lo tanto, el PT se enfrenta a grandes obstáculos sin la presencia de Lula.

Esto es ciertamente muy bueno, ya que su ala izquierda está tan “loca” que conduciría dentro de 24 meses a un colapso en la economía.

Como ya nos adelantaron nuestros compañeros de Alpha Value, a finales de mayo, se advirtió de la inestabilidad de Brasil como fuente de problemas para sus valores de cobertura europeos, los cuales se muestran a continuación:

En general, Brasil parece estar listo para dar un giro hacia la derecha, siendo el favorito Jair Bolsonaro.

Sus puntos de vista sobre la religión, homosexualidad, aborto, el crimen y las armas le permiten ser bien visto por diversos movimientos, a la vez que su asesor económico, Paulo Guedes, le da credibilidad en los círculos empresariales. Plantea un gran programa de privatización.

Otros candidatos de la derecha son el ex ministro de Finanzas, Henrique Meirelles, del partido gobernante MBD, y Geraldo Alckmin del PSDB, aunque ninguno de los dos parece estar bien posicionado.

Recordemos que en Brasil es obligatorio votar, por lo que se antojan cruciales estas elecciones. A pesar de la obligación, se permite el voto en blanco, mostrando las encuestas que un 40% está indeciso o a favor del voto blanco.

Los temores del mercado sobre la vuelta de Lula simplemente han desaparecido. Una victoria de un candidato de izquierda nos dará un futuro inmediato sombrío. El candidato de la derecha más probable parece ser Bolsonaro. Los mercados probablemente se sentirán más aliviados, gracias a la asociación con Paulo Guedes. Sin sistema de pensiones público, una de las principales debilidades estructurales de Brasil.

Sin una victoria improbable para respirar aire fresco como el “Partido Novo”, es difícil ver un cambio de dinámica significativo para Brasil. “El país del futuro”, bendecido por Dios, probablemente siga siendo eso. Los tipos largos brasileños al 12% no cuentan una historia diferente:

Los inversores en renta variable europea tal vez deseen fijarse en la siguiente lista de acciones cubiertas por AlphaValue con gran exposición en Brasil. Con la desaceleración de Brasil, es una suposición razonable de que habrá efectos colaterales. Recordemos también que Argentina está en una situación bastante compleja y depende de la salud económica adecuada de Brasil. Los riesgos de contagio en Latinoamérica vuelven a estar presentes.

Por tanto, habrá que seguir con atención la incertidumbre que rodea al proceso electoral en el que se encuentra inmerso Brasil.

Tras este exhaustivo estudio fundamentalista del índice brasileño, toca mencionar que siempre es importante realizar un análisis tanto técnico como fundamental, a la hora de estudiar la apertura de posiciones en un activo u otro. Tanto el estudio de la posible dirección del precio de cotización de un activo, como el punto óptimo de entrada, requieren práctica y trabajo constante a través de una técnica ganadora.

Paridad dolar euro

DIVISAS EXÓTICAS, ¿SABES QUÉ SON?

Queridos amigos de Enbolsa.net, tras el artículo sobre el Mercado de Divisas, os traemos una segunda parte donde trataremos la diversa operativa que podemos realizar en dicho mercado.

 

La operativa principal en Forex se basa fundamentalmente en la compra y venta simultánea de dos divisas al mismo tiempo, por ello, la operativa siempre se realiza a través de los denominados pares de divisas.

Las fluctuaciones en los precios de los diferentes pares de divisas dependerán fundamentalmente de la apreciación o depreciación de una divisa respecto a la otra divisa de su par.

 

Un par de divisas se compone de una divisa base, que será la situada a la izquierda, y una segunda conocida como divisa de cotización, que se situará a la derecha.

Ambas divisas se representan por tres letras, separadas de forma general por una barra (GBP/USD).

La divisa de cotización, en este caso, nos indicará su valor respecto a una unidad de la divisa base, o lo que es lo mismo, cuánto necesito de la divisa de cotización para adquirir una unidad de divisa base.

En el ejemplo GBP/USD, suponiendo que la cotización del par está en 1.2830, diremos que necesitaremos 1.28$ para adquirir 1£.

 

Como hemos comentado, las fluctuaciones son el factor más determinante para los diferentes pares de divisas. Así, siguiendo el ejemplo anterior sobre la GBP/USD, si creemos o se espera una depreciación en la libra, tendríamos que vender, estaríamos vendiendo libras al tiempo que estaríamos comprando dólares.

 

Y bien, una vez sabido el funcionamiento principal de los pares de divisas, nos plantemos la siguiente pregunta: ¿son todos los pares iguales?

Pues podemos decir que las divisas se clasifican en tres grandes grupos:

  • Pares mayores
  • Pares menores
  • Pares exóticos.

 

Pares de divisas mayores o principales

Son los que incluyen el dólar estadounidense, ya sea como divisa base o como de cotización.

Son los que más volumen de cotización mueven, por lo que son más líquidos.

EUR/USD             Euro/Dólar estadounidense

GBP/USD            Libra esterlina/Dólar estadounidense

USD/JPY              Dólar estadounidense/Yen japonés

USD/CHF             Dólar estadounidense/Franco suizo

USD/CAD            Dólar estadounidense/Dólar canadiense

 

 

Pares de divisas menores

Forman parte de este grupo los pares de divisas que no contienen el dólar estadounidense en ningún caso.

Tradicionalmente, la conversión de divisas debía pasar por el dólar para posteriormente obtener la divisa deseada, algo que evolucionó en los diferentes pares cruzados de divisas pertenecientes a este grupo.

 

En este grupo, las divisas más relevantes serán el Euro, la Libra esterlina y el Yen japonés.

 

EUR/GBP             Euro/Libra

EUR/CHF             Euro/Franco suizo

EUR/CAD             Euro/Dólar canadiense

EUR/AUD            Euro/Dólar australiano

EUR/NZD             Euro/Dólar neozelandés

EUR/JPY              Euro/Yen japonés

GBP/CHF             Libra/Franco suizo

GBP/AUD            Libra/Dólar australiano

GBP/CAD            Libra/Dólar canadiense

GBP/JPY              Libra/Yen japonés

CHF/JPY              Franco suizo/Yen japonés

CAD/JPY              Dólar canadiense/Yen japonés

AUD/JPY             Dólar australiano/Yen japonés

NZD/JPY              Dólar neozelandés/Yen japonés

 

Pares exóticos

En este caso, clasificamos diferentes pares de divisas con unas determinadas características en cuanto a liquidez y negociación, por ello, el término exótico hace referencia fundamentalmente, al volumen de negociación.

Suelen ser pares de divisas que incluyen monedas de países subdesarrollados o economías en expansión., pero no por ello son débiles o poco seguras.

Debido al poco volumen de negociación y liquidez que suelen experimentar, son pares cuyo coste de negociación es mayor.

Las diferentes divisas exóticas pueden ser de conversión total, no tienen limitaciones, de conversión parcial, parte de la negociación está controlada por el emisor, y sin conversión, no son negociadas en mercados internacionales.

 

Podemos decir que este tipo de pares exóticos tienen tanto, riesgos como oportunidades en el mercado.

Son divisas con alta volatilidad, poca liquidez y generalmente spreads altos.

Por el contrario, suelen ofrecer oportunidades debido a la alta volatilidad que experimentan.

Existen numerosos pares exóticos, os mostramos varias divisas exóticas y algunos pares.

ARS        Peso argentino

BRL        Real brasileño

HKD       Dólar de Hong Kong

TRY        Lira turca

AED       Dirham de Emiratos Árabes

SGD       Dólar de Singapur

NOK      Corona Noruega

EUR/TRY              Euro/Lira turca

USD/SGD            Dólar estadounidense/Dólar Singapur

USD/HKD            Dólar estadounidense/Dólar Hong Kong

USD/NOK            Dólar estadounidense/Corona Noruega

 

Por tanto, este tipo de operativa requiere conocimientos mas profundos sobre los mercados y el trading. Lo recomendable es que se realice operativa en “demo” y se estudie su funcionamiento, prestando atención a la gestión del riesgo que ello implica.

 

Espero os haya parecido interesante y os sirva como guía para afinar más en vuestra operativa diaria en divisas.

¡Que paséis buen fin de semana!

 

Borja López

600x400 euro dolar yen libra billetes 770 reuters

¿CÓMO FLUCTÚAN LAS MONEDAS EN EL MERCADO DE DIVISAS?

Estimados lectores de Enbolsa.net, la gran mayoría operamos o hemos operado alguna vez en el mercado de divisas, pero ¿nos hemos parado a pensar alguna vez cómo fluctúan las monedas?

 

El mercado de divisas, conocido como Forex, nombre proveniente del término inglés Foreing Exchange, es un mercado bursátil descentralizado en el que se generan las ordenes y negocian las divisas.

Este mercado se considera el más líquido, llegándose a movilizar entorno a los 4 billones de dólares diarios.

Podemos destacar de este mercado, como hemos dicho, su carácter líquido, que es un mercado operativo las 24 horas del día, puede ser operado desde cualquier lugar debido a su carácter descentralizado, es un mercado transparente, con posibilidades de apalancamiento y que no implica costes de comisiones y transacciones elevados.

 

Y bien, ¿qué factores afectan al mercado de divisas en el corto y largo plazo?

 

La fluctuación general de divisas se produce en base a datos macroeconómicos, ya que como hemos dicho es un mercado muy líquido y de alta volatilidad.

Cómo pudisteis leer en el artículo sobre la importancia de los datos macroeconómicos, noticias sobre los tipos de interés, tasas de desempleo, inflación, PIB, nos permiten conocer cómo puede evolucionar una economía concreta.

 

La oferta y la demanda es, sin duda, el principal factor que hace fluctuar los precios en el mercado de divisas.

Es sabido que, si la demanda en una moneda aumenta, provocará un aumento en el precio de esta siempre que la oferta se mantenga o disminuya.

 

Referente a la oferta y demanda, las decisiones adoptadas por los Bancos Centrales influyen de manera directa sobre dichos niveles, fundamentalmente a través de los tipos de interés.

 

Otro de los factores que, sin duda interfiere en la fluctuación de las divisas es el sentimiento del mercado, reflejado en las tendencias.

 

Más a largo plazo, los flujos comerciales se constituyen como la base de las transacciones que se realizan a nivel internacional. Las exportaciones e importaciones hacen variar el valor de las monedas. Así, un país con superávit exportador tenderá a tener un valor al alza en su moneda.

En los últimos días podemos leer noticias referentes a conflictos entre Estados Unidos y China, sobre la crisis en la lira turca o infinidad de noticias sobre el Brexit en Reino Unido, pero ¿cómo afectan las fluctuaciones que se producen en las diferentes monedas al comercio internacional?

 

Para entender estas variaciones, debemos saber que los países, en función de los factores anteriormente explicados, pueden tener monedas fuertes o débiles.

Así, el precio de las exportaciones e importaciones aumentará o disminuirá.

Cuando una economía se considera con una moneda fuerte, se propicia que los productos sean más caros para los compradores.

Esto es propio de economías productoras y que no dependen de las importaciones de otros productos como medio para ser sanas.

 

En cambio, cuando se cuenta con una moneda débil, se consigue ser una economía más competitiva de cara a las exportaciones.

En procesos de estancamiento económico ha sido usado por países como Estados Unidos para conseguir aumentar las exportaciones y con ello, la producción propia.

 

A pesar de lo comentado y de cómo los propios países pueden “jugar” con la apreciación o devaluación, estos cambios dependen en su mayor medida de los factores que afectan al mercado anteriormente analizados.

Por lo que una devaluación de la moneda en un país provoca que otro país se encuentre “sin quererlo” con una moneda más fuerte en determinados momentos.

 

Estos cambios en las fluctuaciones, unido a los tratados de libre comercio, provocan que las tasas arancelarias vayan perdiendo peso e importancia en las diferentes fluctuaciones que puedan provocar los países, aunque como podemos leer en los últimos días, son herramientas que utilizan los países en los conflictos que se producen, como es el caso de dos grandes economías como Estados Unidos y China.

 

Con esto, espero os sirva como herramienta para profundizar en vuestro análisis diario y a entender mejor los mercados.

 

¡Que paséis una buena jornada de trading!

 

Saludos.

 

Borja López.      blopez@enbolsa.net

esma

Impacto nueva regulación ESMA (2ª parte)

Estimados lectores de Enbolsa.net

Ya ha entrado en vigor la nueva regulación de la ESMA, si no viste en que consiste, te invito a consultar el siguiente artículo:

La pregunta es la siguiente

Si deseo seguir disfrutando de apalancamientos amplios, ¿como debo de hacerlo? tienes 2 opciones, cada una con sus ventajas e inconvenientes.

  • Trader profesional. Si deseas obtener la consideración de trader profesional es necesario que cumplas 2 de los 3 requisitos siguientes:
    • Haber operado con frecuencia, unas 10 operaciones de promedio, en los últimos 4 trimestres. Estas operaciones tienen que tener un tamaño relevante.
    • El tamaño de la cartera de instrumentos financieros, tanto efectivo como inversiones, tiene que ser superior a 500.000€.
    • Trabajar o haber trabajado en el sector financiero durante 1 año.
  • Trabajar con un broker regulado fuera de la UE.

Las 2 opciones tienen ventajas e inconvenientes. Empecemos con las ventajas.

Obtener la categoría de profesional te permite apalancarte más que los inversores minoristas, conservas la protección del capital (no puedes quedarte en negativo en tu cuenta) y puedes pedir la reclasificación como inversor minorista en cualquier momento. Sigues bajo la regulación FCA y sin tener que irte fuera de la UE para operar.

Si por el contrario decides acogerte a una regulación extranjera (Australia, Las Bahamas, Suiza, etc…) tendrías las condiciones de esa regulación: mayor apalancamiento, stop out diferentes, etc. Tu dinero, en la mayoría de los casos, permanecería en Europa, como es el caso de FxPro, que mantiene tu dinero en Londres.

Como inconvenientes, encontramos los siguientes.

En el caso de los traders profesionales, pierdes la protección que la ESMA brinda a los inversores minoristas, ya que al ser profesional se entiende que sabes los riesgos del mercado y los aceptas.

En cuanto a acogerse a regulaciones extranjeras, encontramos el principal inconveniente: la distancia. No es lo mismo reclamar a un broker español o londinense, que a uno localizado en Australia. Además, si nuestro dinero se deposita en estos sitios, deberemos preguntar que comisiones nos cobran por hacer depósitos y reintegros, en que condiciones, etc.

Por todo ello, si buscas retomar las condiciones anteriores, lo mejor sería que 1º vieras si cumples los requisitos de trader profesional y, agotado esta vía, te plantees seriamente si deseas cambiar de regulación o no, y como podrías hacerlo.

FxPro, broker colaborador de Enbolsa.net, ha publicado información de gran interés en la siguiente url

https://applications.fxpro.com/es/pro/1?_ga=2.231564255.1520683655.1532596592-1056932182.1532596592

Ahí puedes encontrar como convertirte en trader profesional, que requisitos debes cumplir y en que consiste. Si esta vía no estuviera disponible, puedes plantearle a nuestro contacto Renzo si es posible trasladar tu cuenta a una regulación diferente.

Si deseas obtener más información, te invito a que envíes un email a jgonzalez@enbolsal.net y le contestaré lo antes posible.

Buen fin de semana¡¡

indices mundiales

Los mercados tratan de estabilizarse ante la incertidumbre actual

Saludos desde Enbolsa.net.

El día de hoy vamos a realizar una reflexión sobre el comportamiento del mercado global en función de la cotización de sus índices.

Los mercados globales de capital están tratando de estabilizarse. 

Desde el inicio del mes de mayo en la bolsa estadounidense se esta apreciando como se produce un movimiento correctivo que esta provocando un aumento de la volatilidad del mercado, entre otras razones podemos destacar por la estacionalidad. Esta conclusión se llego en el análisis anterior que realizamos la semana pasada sobre la situación de la bolsa de Estados Unidos. (Máximos históricos no muy alcistas en Estados Unidos)

La situación de relativa inestabilidad sigue prolongandose y ello se esta haciendo patente en los diferentes índices a nivel mundial.

En el caso de Japón podemos observar el siguiente gráfico:

En este caso vemos como desde mayor de 2018 el mercado se encuentra en una incertidumbre similar a la de Estados Unidos.

No obstante, en el caso de Japón se está produciendo una salida de capital en el nivel actual, todo ello hacia activos alternativos.

No obstante, en el caso de Australia.

En el caso de Australia, el mercado sigue al alza pero en niveles cercanos al nivel de resistencia del canal ascendente.

Esta situación hace pensar que el precio tienda a producir un movimiento correctivo que haga que el precio alcance el nivel inferior del canal.

Mientras tanto en Europa se encuentra la siguiente situación:

En Europa se refleja una completa falta de interés por parte de los inversores en los activos europeos, donde aún no ha sido capaz de superar el nivel de resistencia actual debido a las salidas de capital hacia activos financieros alternativos.

En cuanto a la cotización de las monedas nos encontramos con la siguiente situación.

El dólar estadounidense esta mostrando movimientos más estables frente al resto de monedas principales.

Mientras tanto, la corona Sueca es la moneda con mayor fortaleza.

Por otra parte, el euro se recuperó de una breve incursión por debajo de $ 1.16 ayer pero se recuperó tarde y se ha mantenido por encima de $ 1.16 en la actualidad. 

En el caso del euro, podemos destacar que existen facotres fundamentales como la existencia de grandes opciones con vencimientos actuales de $ 1.1650, $ 1.1675 y $ 1.1700 (por aproximadamente 800 millones de euros, 875 millones y 670 millones, respectivamente).

En cuanto al USD JPY:

El dólar desplazo a la baja nuevamente al JPY, acercalndolo cada vez más a su nivel de soporte en la paridad entre ambas divisas. A pesar de encontrarse probando la resistencia anterior en multitud de ocasiones, finalmente en vez de superar el nivel se decantó por desarrollar un nuevo máximo descendente en el corto plazo.

En conclusión, vemos como en el caso de los índices bursátiles todos se encuentran formando movimientos correctivos durante el periodo actual, mientras que el índice dólar se encuentra en una situación de incremento de la debilidad con respecto a otras monedas.

Un saludo y buen trading.

Si desea obtener más información acerca de estas estrategias, consultar la plataforma con la que realizamos está operativa o asistir a las sesiones en vivo, solo tiene que enviarnos un mail a admin@enbolsa.net y estaremos encantados de poder ayudarle.

Estados unidos bajista

Máximos históricos no muy alcistas en Estados Unidos.

Saludos desde Enbolsa.net.

El análisis de hoy vamos a analizar que podemos esperar del mercado norteamericano para el resto de Estados Unidos.

En cuanto a la cotización reflejada por el NASDAQ se puede apreciar como se encuentra realizando máximos históricos hasta alcanzar el nivel de los 7400 puntos básicos.

Desde 2009 se inició un movimiento al alza formándose la actual la tendencia alcista, salvo que podemos durante el periodo de 2016 al momento actual se destaca una fuerte aceleración de la tendencia alcista.

Todo ello siendo motivado por el flujo de capital proveniente desde los mercados alternativos al indice Nasdaq.

En cuanto al corto plazo podemos destacar los siguientes aspectos importantes:

En primer lugar, la formación de la divergencia bajista en la cotización, esto hace pensar de que el precio del Nasdaq vaya a entrar en un proceso correctivo, ya sea en tiempo o precio.

A continuación observemos el comportamiento industrial

En cuanto a las industrias que motivan este fuerte movimiento al alza se encuentran en Estados Unidos, la industria tecnológica, los servicios de consumo y atención a la salud.

En tercer lugar, es probable que el dolar siga apreciandose.

Si prestamos atención a la cotización del Eurodolar podemos observar un ejemplo de esta situación.

En primer lugar, podemos percatarnos como este par de divisas sostienen un movimiento bajista de largo plazo, el cual una vez que el precio alcanzo dicho nivel (resistencia tendencia) produjo un movimiento repulsivo del nivel de resistencia a la baja.

A esto, hay que añadir que el capital no esta favoreciendo el movimiento de estas monedas ya que el capital se esta destinando hacia otros activos más rentables,  por ejemplo, la renta variable estadounidense.

Por último, la volatilidad general probablemente disminuirá en el mercado general a medida que la tendencia de los precios continúe desarrollándose. El reciente aumento en el VIX tiene a mucha gente preguntándose si podríamos ver algún tipo de rotación de mercado más profunda. Nuestra opinión es que estas tendencias alcistas proyectadas comenzarán después de la semana de negociación del 4 de julio y sorprenderán a muchos operadores. Los pantalones cortos serán exprimidos muy rápidamente a medida que se desarrolle esta tendencia alcista.

Por otra parte, considerando otro estudio sobre que pueda ayudar el planteamiento estratégico sobre lo que puede ocurrir en el mercado se encuentra la estacionalidad de los activos financieros.

Este estudio de pautas estacionales nos sirve como complemento de la información que aparece en los informes semanales publicados por Enbolsa.net sobre el momento operativo de las acciones.

Para comenzar se hechara un vistazo a la estacionalidad del mes de Julio a nivel mundial.

estacionalidad indices

Observando los índices mundiales nos podemos crear la idea de que el mes de julio suele ser alcista tanto por las probabilidades de serlo como por los rendimientos obtenidos en cada uno de los índices.

No obstante, para inversores que pretendan comprar acciones para mantenerlas en la cartera, a pesar de que julio suele ser alcista, debe de ser precavido.

Ya que el movimiento actual alcista del mes de julio se encuentra dentro del patrón más bajista estacionalmente, Sell in may and go Away.

Pero para analizar este mes de julio, es interesante considerar la definición de estacionalidad.

Son un conjunto de comportamientos de las cotizaciones que dan lugar a realizar estrategias de inversión y especulación en bolsa que se realizan porque estadísticamente tienen un elevado porcentaje de éxito que varía según la pauta estacional y que se basan en la psicología de los inversores, razones fiscales, mecánica de los brokers, etc

Pero concretamente, la pauta estacional sell in May and go away:

Es la pauta estacional más conocida que propone vender en mayo y permanecer fuera del mercado de renta variable hasta octubre

Algunos analistas argumentan que esto es debido a que los inversores tienen a irse de vacaciones tranquilos, vende y de esta forma no tienen que estar atentos a sus inversiones. Hay además una razón adicional que tiene que ver con la fiscalidad, y es que la ley de Estados Unidos permite que se ingrese dinero en los fondos de pensiones con cargo al ejercicio fiscal anterior.

Pero actualmente, ¿Qué movimiento del mercado se espera en función de la estacionalidad?

estacionalidad mayo

En esta imagen se encuentran agrupados los índices bursátiles a nivel mundial más relevantes.

Todo ello se puede apreciar en la siguiente imagen en la que se han estudiado las distintas rentabilidades obtenidas en el mercado de renta variable diferenciada por meses teniendo en cuenta un periodo superior a los 20 años.

estacionalidad mensual

En esta imagen se puede observar como los meses que presentan mayores caídas son los que cumplen esta pauta estacional de sell in may and go away.

En conclusión, el mercado norteamericano a pesar de estar desarrollando movimientos alcistas generando máximos históricos esta desarrollando formaciones de debilidad además de que estacionalmente esta en un patrón bajista, por lo que para aquellos inversores que quieran invertir en función de la estacionalidad deben de ser precavidos y muy selectivos con las acciones a incorporar destacando lso activos financieros de la industria de servicios de consumo, tecnologicos y atención a la salud.

Un saludo y buen trading.

 

oro

Análisis del oro con perfiles de volumen.

Hola hoy vamos a analizar el oro utilizando perfiles de volumen, una herramienta de análisis muy extendida entre los traders profesionales americanos y que ayuda en muchas ocasiones a interpretar donde está posicionado el dinero institucional ya que esta herramienta tiene su base en datos de volúmenes de contratación.

Ya sé que muchos al ver esta en la plataforma metatrader4 pueden pensar que en estas plataformas el volumen lo da el bróker y que no es fiable, pero nosotros hemos implementado el datafeed del volumen directamente de los volúmenes dados en los futuros en esta caso del oro.

En nuestro próximo curso a celebrar a finales de junio, decimos como podemos insertar estas herramientas y los volúmenes reales en tu plataforma de metatrader 4, asique te dejaré a pie de post enlace por si estas interesad@ en inscribirte, lo hagas, para avanzar en tu trading y complementes con esta herramienta tu propio sistema.

Inicialmente podemos ver al oro metido en un gran rango lateral donde ha intentado romper por la zona alta en varias ocasiones sin éxito. He marcado también una directriz alcista donde está apoyando el precio en grafico diario, pero hasta aquí vamos a ver técnicamente el activo, vamos a ver zonas de trabajo con esta potente herramienta.

En h4 estoy utilizando perfiles de volumen semanales y te he marcado los picos de volumen que ha entrado en velas importantes, donde nos pueden significar un buen soporte/resistencia al precio y por último he marcada un posible itinerario que puede llevar el precio si va rompiendo zonas por la parte alta.

El solapamiento de perfiles nos está marcando el pequeño rango lateral que lleva el precio. Hay que fijarse bien en un perfil de volumen, donde arranca la resistencia más cercana, que está lleno de ineficiencias y donde el precio va a tender a cubrirlas, por ello pienso que el camino es alcista y también por los volúmenes puestos por los traders institucionales soportando al precio en el corto plazo.

En h1 he confeccionado un rango de perfil de todo el movimiento, confirmándonos el perfil de distribución del precio y marcándonos perfectamente las zonas de trading en el lateral. Trabajar con perfiles de volumen te puede permitir incluso hacer trading en los laterales marcándote las zonas de compra y venta y hasta que no comience a cambiar la distribución del perfil no se debería de plantear otro tipo de trading.

Espero que el artículo te haya gustado y si estas interesad@ en ampliar tus conocimientos y aprender a manejar las herramientas que habitualmente utilizan los traders institucionales de de grandes gestoras de capital no dejes pasar la oportunidad que tienes de hacerlo con nuestro próximo curso haz click en esta gráfica y accederas a la información y al temario.

 

 

kai

El volumen y su rastro.

Estudiar la metodología de Wyckoff  no es tarea fácil para un trader que se adentra en el apasionante mundo de interpretar los volúmenes de contratación del mercado. La oferta y la demanda en palabras mayúsculas, ya que, consiguiendo leer el mercado de esta manera cambiará la forma que tienes de razonar en los mercados.

Traigo aquí gráfico de EUR/USD donde he insertado volúmenes del futuro de 6E o euro/dólar. Ya se sabe que en la famosa plataforma MT4 MetaTrader, el volumen que se nos sirve es el del bróker de turno. Nosotros hemos conectado esta plataforma a un datafeed externo donde podemos insertar volúmenes reales, en este caso, como digo, es el del futuro de euro/dólar 6E.

Cómo hacer esta conexión te lo indicamos desde el curso que a finales de este mes vamos a celebrar sobre market y volume profile para que tu tambien lo tengas en tu plataforma de metatrader, pero además te explicaremos como hacer uso del Market Profile y del Volume Profile y tambien, ya que contamos con el datafeed del volumen, te explicamos la metodología Wyckoff para interpretar el volumen junto con el precio, con el fin de ver el rastro que dejan las “manos fuertes” o traders institucionales.

El gráfico que continúa, como dije, EurUsd en 5 min. puedes ver las fases en que Hank Pruden (discípulo de R Wyckoff) desarrolló para trabajar el mercado con esta metodología ideada por R Wyckoff.

Viendo el gráfico precedente en primer lugar, puedes ver que en todo este proceso de acumulación se inicia con una fase A.

En esta fase A es donde da lugar un “soporte preliminar” (ps) donde comienza a actuar la demanda y donde posteriormente tiene lugar un “climax vendedor” (sc). Tras él, comienza un rebote del precio, lo que se conoce como (ar) o “automatic rally” creando un máximo que delimita la línea donde la oferta se posiciona para defender la tendencia bajista.

Completada la fase A, comienza la fase B, una fase extensa donde la oferta y la demanda luchan por imponer la tendencia que el activo va a tener cuando salga de la zona.

La fase C la marca un intento bajista por hacerse con el control del precio, rompiendo mínimos  (a veces solo marca los mismos mínimos que el marcado ya realizó con el sc) a este movimiento, se le conoce como “spring”.

La fase D  es cuando la demanda empieza a mostrar sus intenciones y donde va preparando el asalto a la ruptura del lateral por la parte alta, la ruptura del (ar).

Realizada la ruptura de esta zona límite también llamada “creek” ya solo se debería esperar una confirmación a modo de “back” al creek, para hacer nuestra entrada de largos.

Todas estas fases se pueden ir tradeando confirmándose con zonas de Volume Profile los poc, vahval nos van a ir ayudando a tomar posiciones con mayor seguridad.

Una expansión de fibonacci nos iría dando objetivos de salida a nuestros largos, además de ir confirmándose las zonas por picos de volumen que serían las salidas en beneficio del dinero institucional.

Aprender a leer los mercados de esta  forma requiere tiempo, trabajo y estudio, pero sin ninguna duda, te hará razonar de una forma más cercana al movimiento que siguen los institucionales, las manos fuertes del mercado en definitiva.

Aquí puedes consultar temario, material dias y hora de la convocatoria de junio.

Ahora con este curso de Market Profile, Volume Profile y lecturas del precio y el volumen por metodología Wyckoff podras conocer en qué zonas se posiciona el dinero institucional y ello te ayudará en tu operativa de trading.

…Ah!! habrá un bonus especial del curso fuera del programa oficial…que te resultará muy interesante para tu operativa. Te lo vas a perder??

J. Cabello

 

Option maestro 1

Curso de opciones gratuito.

Estimados lectores de Enbolsa.net

Como ya sabéis, los viernes de 15:00 a 16:00h, dedicamos la sesión del centro formativo (sala de trading) a explicar como funcionan las opciones financieras, en que consisten, cuales son sus características principales y como operarlas.

A partir de este viernes, vamos a iniciar un pequeño curso gratuito, que se va a descomponer en los siguientes módulos:

  1. Introducción a las opciones desde 0. Características principales.
  2. Variables que afectan al cálculo de la prima. ¿Qué costes conlleva operar opciones financieras? Tipos de inversores.
  3. Estrategias con opciones. Ejemplos prácticos y posicionamientos en función de expectativa en precio y volatilidad.
  4. ¿Buscas broker? te enseñamos donde puedes operar opciones financieras, entre otros activos como futuros, forex, acciones, etc. Desarrollo de ejemplos prácticos en la plataforma.

Este curso se iniciará el viernes 18/05/2018, de 15:00 a 16:00 hora española. Para acceder tienes que tener acceso a la sala de trading. Si es tu primera vez, y quieres conocer como operamos en vivo de 9 a 17:30, envía un email a jgonzalez@enbolsa.net y te daré acceso.

Os espero en el curso,

Jesús Fragoso

Colaborador de Enbolsa.net

kai

Figura de vuelta: las cuñas

Buenos días estimados lectores de Enbolsa.net,

En el día de hoy vamos a hablar de las cuñas, una figura que a veces vemos en el gráfico y que puede representar tanto la continuidad de la tendencia como su cambio.

La semana pasada hablamos de los dobles suelos y los dobles techos. Puedes consultar el artículo en el siguiente enlace

Figura de vuelta: doble suelo o doble techo.

Las cuñas se forman por dos lineas en la misma dirección (ascendentes o descendentes) que convergen en un punto que definimos como vértice. La denominación de alcista o bajista que se le da a la cuña hace referencia a la tendencia de la figura, no a su evolución posterior, es decir, si hablamos de una cuña con vertice hacia arriba es alcista, en caso contrario, bajista.

Podemos encontrarnos el siguiente ejemplo.
Activo con tendencia bajista confirmada por la media de 150, corrige, la evolución del precio nos permite trazarle las lineas de tendencia caracteristica de una cuña alcista. Normalmente en este activo, la cuña representa una corrección de la tendencia bajista, para continuar con ella más tarde.

Figura 1. Cuña ascendente con implicaciones bajistas

Por contra, en una tendencia alcista confirmada, podemos encontrarnos una cuña descendente, que puede significar 2 cosas: una corrección y la continuación de la tendencia principal (con mayor probabilidad) o un cambio de tendencia.

Figura 2. Cuña descendente con implicaciones alcistas.

Con mayor probabilidad, la cuña representa una corrección para posteriormente continuar con su tendencia principal, como ya hemos comentado. Sin embargo, podemos encontrarnos un cambio de tendencia. Por lo tanto, cuando estemos analizando un activo, sea alcista o bajista, y veamos la formación de una cuña, debemos vigilar si rompe para continuar la tendencia principal o significa un cambio de tendencia.

He de decir que la fiabilidad de esta figura es reducida. Para optimizar la entrada, sería recomendable esperar a que el precio rompa la directriz de la cuña en un sentido u otro, con fuerza, y que confirme dicha ruptura apoyandose en la directriz que ha roto para iniciar un nuevo impulso, es decir, podria buscar la confirmación con un pull-back, aunque no es necesario.

¿Qué es la Zona Premium?

mike tyson

¿Qué sabe Mike tyson sobre trading?

“Todo el mundo tiene un plan hasta que les golpean en la boca”. Mike tyson

Este es uno de los principales desafíos en nuestro negocio. Comenzamos con unos planes y entonces un movimiento en contra nos golpea en la boca.

Una vez que nos vemos empujados fuera de nuestro plan de trading, perdemos nuestra ventaja. Somos como el boxeador atontado que ya no se adhiere a su plan para la pelea. Sin una estrategia, no podemos maximizar nuestros puntos fuertes y compensar nuestras vulnerabilidades. Todos somos excelentes en algo, ahí es donde hay que poner el foco. Cada minuto que te dedicas a aquello en lo que no eres bueno se lo restas a aquello que haces mejor, no aprovechas tu potencial. Si tomas una perdida no permitas que te saque de tu plan previo, porque puedes perder una operación, pero endereza de nuevo el timón o perderás tu confianza en tu trading y con ello tu cuenta.

La mejor forma de medir tu confianza y fe en tu sistema la alcanzaras cuando te golpeen en la boca, y el sistema o plan previo te demuestre que es parte del camino. Que todo sistema, al igual que el mercado tiene impulsos y correcciones. Ganar dinero es mucho más fácil cuando las condiciones del mercado son favorables. Es cuando tenemos que lidiar con la adversidad que descubrimos lo resistentes que somos y cómo de efectivas pueden ser nuestras estrategias.

Aprender a encajar un golpe es clave para tener éxito en el boxeo y también es una importante habilidad en el trading. Así es cómo se entrena para sacar fuerzas de dentro y encontrar el empuje competitivo que le hará avanzar y le ayudará a superar la adversidad.

La confianza no es algo que tenemos, como el dinero o un coche; es algo que hacemos. La confianza es nuestra apreciación de nuestras capacidades en relación con los desafíos que anticipamos. Dentro de los límites de nuestras mentes, somos juez y parte. Prestamos los veredictos de si somos capaces de enfrentar la realidad tal como lo percibimos. La expresión emocional de esos juicios se manifiesta como la confianza – y más a nivel mundial como la autoestima.

No es valiente aquel que no tiene miedo, sino el que sabe conquistarlo. No hay que desterrar el miedo, sino la cobardía; los valientes también tienen miedo, pero aceptan el reto. Mientras el cobarde se deja dominar por él, el valiente se hace frente. No te inquietes cuando tengas miedo porque fallaras una operación o secuencia de ellas. No intentes eliminar el miedo, acéptalo, y busca la forma de dominarlo. Al miedo no se le derrota de una vez sino poco a poco y cada vez que lo afrontamos. Cuando no lo evitamos y no huimos, el miedo se hace más pequeño, se achica y se diluye. Así es como se gana la confianza en uno mismo. Como dice Mandela: “no te conviertas en algo menor de lo que puedes ser”

De hecho, la acción de confiar es el factor clave que les permite a las personas vulgares y corrientes alcanzar altos niveles de rendimientos a través de rutinas que promueven su talento. Rosabeth Moss Kanter, profesora de la escuela de negocios de Harvard, autora de Confianza nos cuenta que esta es el auténtico alimento del talento. La evidencia empírica así lo demuestra. En 1968, el doctor Rosenthal, catedrático de Psicología de la universidad de Harvard, realizo un experimento con varios grupos de estudiantes de un colegio de San Francisco. Hizo un test de inteligencia a estos alumnos y eligió de manera aleatoria un 20% de los mismos y manipulo sus datos comunicándoles a sus profesores que esos alumnos tenían un 20% de cociente intelectual superior al resto. Pasados unos meses, se volvió a medir el CI de todos los alumnos y al contrastarlo con el previamente obtenido en el primer test. El resultado fue que ese 20% elegido al azar había obtenido un desarrollo intelectual más rápido y destacado. Es decir, las expectativas positivas o negativas sobre las personas determinan su rendimiento en un sentido u otro. Esta investigación es conocida como “efecto Pigmalión” en honor al personaje de la mitología griega, Pigmalión rey de Chipre, quien busco desesperadamente durante mucho tiempo a la mujer perfecta con la que casarse. Sin embargo, todas tenían algún defecto. Desesperado, renuncio a su deseo, se encerró en su estudio y decidió dedicar todo su tiempo a esculpir la estatua de la mujer más hermosa. Su pasión fue tal que la escultura cobro vida.

¡Buen trading amigos!